2017年開年，保險(xiǎn)業(yè)“開疆?dāng)U土”動作頻頻。此次聚焦點(diǎn)落在香港市場，泰康和騰訊相繼搶攤香港保險(xiǎn)。但是香港本地保險(xiǎn)市場日趨飽和，因此本地保險(xiǎn)公司進(jìn)入香港市場后需調(diào)整戰(zhàn)略決策，開發(fā)與保險(xiǎn)相關(guān)的其他服務(wù)附加值。

　　此次內(nèi)地企業(yè)興致勃勃沖進(jìn)香港保險(xiǎn)市場，意在分食市場蛋糕、分享紅利，但香港保險(xiǎn)市場不同空白市場眾多的內(nèi)地，經(jīng)歷100多年發(fā)展的香港保險(xiǎn)市場，站在金融發(fā)展前沿的國際金融中心，已稱不上“藍(lán)海”，甚至可以說已是充分競爭的“紅海”市場。泰康、騰訊此次入局，看似不一的落腳點(diǎn)，卻直指香港保險(xiǎn)業(yè)的兩大前景——“大醫(yī)養(yǎng)”、“數(shù)字保險(xiǎn)”。

　　爭先進(jìn)入成熟市場為哪般？泰康、騰訊各有所圖
　　“相較于國內(nèi)保險(xiǎn)市場，香港保險(xiǎn)市場成熟且多元”，業(yè)內(nèi)人士對藍(lán)鯨保險(xiǎn)表示。確實(shí)，站在金融發(fā)展前沿的國際金融中心，香港保險(xiǎn)市場幾經(jīng)變遷，已相對成熟。而外資扎根助力市場完善，競爭環(huán)境的良性運(yùn)轉(zhuǎn)，使得香港保險(xiǎn)行業(yè)取得巨大進(jìn)步，產(chǎn)品種類豐富多元，產(chǎn)品創(chuàng)新從費(fèi)率競爭逐步轉(zhuǎn)向外延式服務(wù)的開發(fā)，創(chuàng)新方面也成為世界標(biāo)桿。
　　目前，香港保險(xiǎn)業(yè)可以稱之為壽險(xiǎn)獨(dú)大的市場。業(yè)內(nèi)人士稱，香港長期保險(xiǎn)業(yè)務(wù)可理解為壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)，大致分為投資連結(jié)險(xiǎn)和非投資連結(jié)險(xiǎn)。而非投資連結(jié)險(xiǎn)又可下設(shè)終身、儲蓄和定期三大類?？傮w上看，非投連險(xiǎn)的規(guī)模占據(jù)長期業(yè)務(wù)個(gè)人壽險(xiǎn)的70%。因此，可以看出，目前香港市場的保費(fèi)結(jié)構(gòu)上，長期壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)是主流趨勢。一般保險(xiǎn)業(yè)務(wù)雖然品種較多，但整體保費(fèi)規(guī)模根本無法和壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)抗衡。
　　盡管如此，但隨著時(shí)代、技術(shù)的更替，香港保險(xiǎn)業(yè)也面臨各種挑戰(zhàn)。
　　首先，另全球焦急的老齡化問題在香港格外突出，根據(jù)香港特別行政區(qū)政府2015年的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，香港65歲及以上人士約為112萬，預(yù)計(jì)到2064年將達(dá)到258萬人，到時(shí)每三人中就有一名65歲以上老人。而對比，亞洲四小龍及中國內(nèi)地人口老齡化比重，香港老齡化比重居高不下，數(shù)據(jù)顯示，從2000年起，香港的人口老齡化從未低于10%，且連年升高。
　　人口老齡化勢必帶來大健康、醫(yī)療、養(yǎng)老等各種問題，而這恰是泰康人壽進(jìn)軍香港瞄準(zhǔn)的切入口?！疤┛翟谙愀垡呀?jīng)有了資產(chǎn)管理公司，正在申請人身險(xiǎn)公司牌照，使得泰康醫(yī)養(yǎng)社區(qū)的產(chǎn)品更好地輻射港澳臺居民”，這或許是泰康看到的行業(yè)機(jī)會。
　　其次，從香港保險(xiǎn)業(yè)銷售渠道上看，香港直銷渠道市場占比0.5%不到，顯著低于任何其他發(fā)達(dá)的保險(xiǎn)市場，也低于內(nèi)地保險(xiǎn)市場?！翱梢娤愀郾ｋU(xiǎn)業(yè)在數(shù)字化時(shí)代嚴(yán)重落后”，在業(yè)內(nèi)專家看來，金融科技的發(fā)展，勢必帶來全球保險(xiǎn)業(yè)巨變，而香港保險(xiǎn)業(yè)的未來，也將取決于市場主體對數(shù)字化金融科技的運(yùn)用和創(chuàng)新能力。
　　“在我看來，香港保險(xiǎn)業(yè)數(shù)字化正處于萌芽階段”，業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，香港保險(xiǎn)業(yè)在金融科技浪潮中絕不會獨(dú)善其身，香港保險(xiǎn)市場結(jié)構(gòu)終將再次發(fā)生重大變革。對比此次騰訊進(jìn)軍香港保險(xiǎn)業(yè)，專門提出將專注數(shù)字保險(xiǎn)，可見，騰訊的目標(biāo)，是博取在香港保險(xiǎn)業(yè)變革創(chuàng)新中一席位置。

　　資金看好香港保險(xiǎn)體系，內(nèi)地險(xiǎn)企入港有先例
　　當(dāng)然，資本逐利，市場拓展、分食紅利需求成為資金積極入港的原因之一。泰康保險(xiǎn)集團(tuán)董事長兼首席執(zhí)行官陳東升表示，泰康在香港已經(jīng)有了資產(chǎn)管理公司，正在申請人身險(xiǎn)公司牌照，使得泰康醫(yī)養(yǎng)社區(qū)的產(chǎn)品更好地輻射港澳臺居民。
　　有分析人士認(rèn)為，隨著人民經(jīng)濟(jì)條件的好轉(zhuǎn)和保障意識的提升，香港居民對于壽險(xiǎn)的需求不斷高漲，壽險(xiǎn)保費(fèi)節(jié)節(jié)攀升。目前來看，香港地區(qū)經(jīng)濟(jì)持續(xù)稱增長狀態(tài)，居民的保險(xiǎn)需求不斷擴(kuò)張，該地區(qū)保險(xiǎn)公司仍具備發(fā)展?jié)摿Α?br>　　除了看好香港保險(xiǎn)市場發(fā)展?jié)摿σ酝?，理賠成本因素或同樣成為吸引資金進(jìn)軍香港保險(xiǎn)業(yè)的原因之一。有券商研報(bào)指出，香港保險(xiǎn)的監(jiān)管環(huán)境更加透明，保險(xiǎn)公司競爭也接軌國際，醫(yī)療條件優(yōu)越，人均壽命較長，死亡率較低，都潛在降低了保險(xiǎn)公司的理賠成本。
　　此外，有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，香港保險(xiǎn)歷史悠久，金融體系相對成熟。保險(xiǎn)公司布局香港市場除了有意打通兩地保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)鏈條外，還意在使兩地市場形成聯(lián)動效應(yīng)，將香港相對成熟的保險(xiǎn)體系引入內(nèi)地地區(qū)。
　　值得一提的是，盡管香港保險(xiǎn)市場競爭激烈，但內(nèi)地保險(xiǎn)公司進(jìn)軍香港市場其實(shí)早有成功先例。據(jù)中國人壽海外官網(wǎng)顯示，中國人壽香港的新增保費(fèi)收入連續(xù)三年排名全港第一。數(shù)據(jù)顯示，2016年上半年，中國人壽(海外)新造直接個(gè)人壽險(xiǎn)年度化保費(fèi)135.76億港元，英國保誠、美國友邦分別為90.97億港元、64.3億港元，排在第二、三位。
　　有業(yè)內(nèi)人士表示，中國人壽(海外)最大優(yōu)勢在于短線理財(cái)產(chǎn)品。該人士稱，由于市場競爭的關(guān)系，中國人壽在香港的保險(xiǎn)產(chǎn)品與內(nèi)地條款不一樣，在投資分紅險(xiǎn)數(shù)據(jù)上面，中國人壽做得比外國品牌更好。

　　紅利背后存風(fēng)險(xiǎn)：內(nèi)外功兼修防止“水土不服”
　　但從相對不成熟的市場到成熟市場，躋身香港保險(xiǎn)市場的內(nèi)地企業(yè)，或?qū)⒚媾R更為激烈的市場化競爭、更為緊迫的創(chuàng)新節(jié)奏、加快適應(yīng)差異化監(jiān)管環(huán)境、強(qiáng)化投資能力等“水土不服”問題。
　　先來看看香港保險(xiǎn)市場的競爭環(huán)境，相對而言，香港保險(xiǎn)市場的競爭較內(nèi)地更加激烈。經(jīng)歷多周期競爭“優(yōu)勝劣汰”所剩下的外資險(xiǎn)企、香港本地上市險(xiǎn)企、早批進(jìn)入香港的內(nèi)地險(xiǎn)企等，早已三分天下。接軌國際的香港保險(xiǎn)產(chǎn)品，也在保障體驗(yàn)、同級產(chǎn)品保費(fèi)等方面優(yōu)勢明顯?！皬倪@點(diǎn)來說，內(nèi)地保險(xiǎn)公司同質(zhì)化產(chǎn)品較多，各家公司為品牌影響力，往往容易陷入低價(jià)惡性競爭的閉環(huán)。由此，內(nèi)地保險(xiǎn)公司進(jìn)入香港市場后，如果沿用以往自己的競爭策略，是很難在香港獲取成功的?！睒I(yè)內(nèi)人士認(rèn)為。
　　其次，一個(gè)已有百年歷史的成熟市場，日趨飽和也成為憂患之一?！跋愀郾镜乇ｋU(xiǎn)市場日趨飽和，購買醫(yī)療和重疾保險(xiǎn)幾乎是香港居民的普遍選擇，增量是有限的?！鄙鲜鰳I(yè)內(nèi)人士指出。盡管老齡化讓市場需求有所增量，但相較于市場廣闊、尚存“空白”的內(nèi)地市場，內(nèi)地企業(yè)進(jìn)入香港保險(xiǎn)市場，難免會有“畏手畏腳”之感。

　　隨著保險(xiǎn)產(chǎn)品的開發(fā)越來越成熟，香港保險(xiǎn)創(chuàng)新的空間也在減少。業(yè)內(nèi)介紹稱，不少香港保險(xiǎn)公司獨(dú)辟蹊徑，不再比拼保費(fèi)的增長，轉(zhuǎn)而開發(fā)與保險(xiǎn)相關(guān)的其他服務(wù)附加值，如財(cái)務(wù)顧問，投資建議，風(fēng)險(xiǎn)管理，甚至一些與保險(xiǎn)完全無關(guān)的服務(wù)。這種外延式的保險(xiǎn)創(chuàng)新間接點(diǎn)燃了行業(yè)新的創(chuàng)新風(fēng)向?？磥?，企業(yè)進(jìn)軍香港保險(xiǎn)業(yè)，“十八般武藝”得樣樣精通。