【摘要】隨著我國(guó)對(duì)外開放力度的加大，越來(lái)越多的外資保險(xiǎn)公司在我國(guó)籌建起來(lái)。但在交強(qiáng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)方面，目前共有九家外資保險(xiǎn)公司全面虧損，無(wú)一盈利，引起了業(yè)界的關(guān)注。

　　外資保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)賠付率較高 虧損是必然
　　截至目前，國(guó)內(nèi)共有9家外資保險(xiǎn)公司獲得交強(qiáng)險(xiǎn)牌照，分別是利寶財(cái)險(xiǎn)、富邦財(cái)險(xiǎn)、中意財(cái)險(xiǎn)、美亞保險(xiǎn)、安聯(lián)財(cái)險(xiǎn)、中航安盟財(cái)險(xiǎn)、三星財(cái) 險(xiǎn)、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)、現(xiàn)代財(cái)險(xiǎn)，其中前兩家于2012年獲批，后7家是2013年獲批的?？傮w而言，9家外資險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)時(shí)間不超過(guò)兩年。各家公司 2013年度虧損額各有不同，分別是，利寶財(cái)險(xiǎn)4334萬(wàn)元、富邦財(cái)險(xiǎn)1201萬(wàn)元、中意財(cái)險(xiǎn)89.98萬(wàn)元、美亞保險(xiǎn)897萬(wàn)元、安聯(lián)財(cái)險(xiǎn)1006萬(wàn) 元、中航安盟財(cái)險(xiǎn)2045萬(wàn)元、三星財(cái)險(xiǎn)2819萬(wàn)元、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)3801萬(wàn)元、現(xiàn)代財(cái)險(xiǎn)21.32萬(wàn)元，總計(jì)虧損達(dá)1.62億元。富邦財(cái)險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人說(shuō)，賠付率是衡量經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)盈虧的重要指標(biāo)，其計(jì)算公式是用賠款除以已賺保費(fèi)，數(shù)值越大代表虧損越多。 據(jù)筆者統(tǒng)計(jì)，這些外資險(xiǎn)企的2013年度賠款支出分別是：利寶財(cái)險(xiǎn)6914萬(wàn)元、富邦財(cái)險(xiǎn)2110萬(wàn)元、中意財(cái)險(xiǎn)19.84萬(wàn)元、美亞保險(xiǎn)2萬(wàn)元、安聯(lián)財(cái) 險(xiǎn)219萬(wàn)元、中航安盟財(cái)險(xiǎn)1906萬(wàn)元、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)3338萬(wàn)元、現(xiàn)代財(cái)險(xiǎn)24.83萬(wàn)元，而上述各家險(xiǎn)企的已賺保費(fèi)分別是6246萬(wàn)元、3079萬(wàn)元、 35.22萬(wàn)元、3萬(wàn)元、122萬(wàn)元、3077萬(wàn)元、3601萬(wàn)元、38.04萬(wàn)元，因此，上述各家險(xiǎn)企的賠付率分別是：利寶財(cái)險(xiǎn)110.7%、富邦財(cái)險(xiǎn) 68.52%、中意財(cái)險(xiǎn)56.33%、美亞財(cái)險(xiǎn)66.67%、安聯(lián)財(cái)險(xiǎn)179.5%、中航安盟財(cái)險(xiǎn)61.94%、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)92.70%、現(xiàn)代財(cái)險(xiǎn) 65.27%。
　　根據(jù)上述統(tǒng)計(jì)，可以推算出9家外資險(xiǎn)企賠付率情況分為兩個(gè)層次：賠付率在50%-100%之間的有富邦財(cái)險(xiǎn)、中意財(cái)險(xiǎn)、美亞保險(xiǎn)、中航安盟財(cái) 險(xiǎn)、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)、現(xiàn)代財(cái)險(xiǎn)6家；賠付率超過(guò)100%的有利寶財(cái)險(xiǎn)、安聯(lián)財(cái)險(xiǎn)、三星財(cái)險(xiǎn)3家。由此可以看出，9家外資險(xiǎn)企的賠款支出幾乎占用了已賺保費(fèi)的大部 分，甚至還超過(guò)許多。從中保協(xié)披露的數(shù)據(jù)可以看到，計(jì)算本年度累計(jì)虧損需要用已賺保費(fèi)減去賠款支出，再扣除經(jīng)營(yíng)費(fèi)用，加上分?jǐn)偟耐顿Y收益，從而得出本年度的經(jīng)營(yíng)情況。由于各家公司分?jǐn)偟耐顿Y收益能夠彌補(bǔ)虧損的額度較小，所以從統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來(lái)看，各家形成虧損是必然的。

　　兩大主因?qū)е绿潛p
　　對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院院長(zhǎng)助理王國(guó)軍教授表示，外資險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)，目前虧損很正常，因?yàn)楸ｋU(xiǎn)公司要進(jìn)行前期投入，比如建立相應(yīng)的信息系統(tǒng) 并接入車險(xiǎn)信息平臺(tái)的成本，組建交強(qiáng)險(xiǎn)團(tuán)隊(duì)增加的人力成本，精算、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)等一系列的“菜單成本”等等。中資保險(xiǎn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)這么長(zhǎng)時(shí)間仍大面積虧損， 對(duì)于剛進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的外資險(xiǎn)企來(lái)說(shuō)，虧損可以說(shuō)是很正常的現(xiàn)象。
　　王國(guó)軍表示，無(wú)論是交強(qiáng)險(xiǎn)、商業(yè)車險(xiǎn)，還是其他財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、人身保險(xiǎn)，外資保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)都需要一個(gè)本土化的過(guò)程。到目前為止，外資公司在本土化方面做 得并不是很好。任何外資公司到當(dāng)?shù)亟?jīng)營(yíng)，都可能會(huì)出現(xiàn)“水土不服”的情形，如果外資公司不能很快并很好地適應(yīng)環(huán)境，打開市場(chǎng)并獲得理想的利潤(rùn)將是一個(gè)非常 漫長(zhǎng)的過(guò)程。對(duì)此，富邦財(cái)險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，外資經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)虧損的原因主要有兩個(gè)方面：一個(gè)是規(guī)模。盈利與否關(guān)鍵在于所收的保費(fèi)和3個(gè)成本之間的關(guān)系。這3個(gè)成本分別是：固定成本投入，包括設(shè)備、系統(tǒng)、人力等；變動(dòng)的成本，是指為取得業(yè)務(wù)所花費(fèi)的招攬成本；賠款。保費(fèi)收入大于這3個(gè)成本就盈利，否則 就虧損。目前，每個(gè)公司狀況不太一樣。另一個(gè)是業(yè)務(wù)質(zhì)量。交強(qiáng)險(xiǎn)是必需的、非空白的、完全競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)，對(duì)于非新車來(lái)說(shuō)，都已經(jīng)有保險(xiǎn)人為其服務(wù)，外資相對(duì) 而言難以進(jìn)入。通常最容易撼動(dòng)的是一些質(zhì)量不好、別人也不是很想要的業(yè)務(wù)，而這部分業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大，容易造成虧損。
　　上述負(fù)責(zé)人表示，就富邦財(cái)險(xiǎn)自身而言，無(wú)法盈利的原因?qū)嶋H上是規(guī)模。因?yàn)楝F(xiàn)在規(guī)模還不夠大，所以前期的投入無(wú)法被有效攤銷，加之開辦交強(qiáng)險(xiǎn)時(shí)間短，相比經(jīng)營(yíng)了多年的中資企業(yè)，就全國(guó)性規(guī)模來(lái)看，這個(gè)差距還是相當(dāng)顯著的。

　　外資保險(xiǎn)公司須發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)
　　盡管2013年度交強(qiáng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)顯示外資全線虧損，但是王國(guó)軍對(duì)此并不悲觀。他說(shuō)，雖然短期內(nèi)虧損，但是長(zhǎng)期來(lái)看，外資險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)仍然是劃算的。從算大賬的角度來(lái)看，外資險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)，可以帶動(dòng)商業(yè)車險(xiǎn)和其他保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的發(fā)展。
　　王國(guó)軍還認(rèn)為，雖然“水土不服”，但外資險(xiǎn)企仍然具有自身獨(dú)有的優(yōu)勢(shì)。外資保險(xiǎn)公司大部分業(yè)務(wù)是為其母國(guó)在華企業(yè)服務(wù)，如果能夠利用自身與母國(guó) 或者資本國(guó)的企業(yè)關(guān)系優(yōu)勢(shì)，也有很好的發(fā)展前景。比如韓資險(xiǎn)企與韓系車商、4S店等形成一系列綜合服務(wù)，就能夠?qū)⑵渫赓Y優(yōu)勢(shì)凸顯出來(lái)。這種優(yōu)勢(shì)并不限于交 強(qiáng)險(xiǎn)，而是整個(gè)車險(xiǎn)和產(chǎn)險(xiǎn)。此外，外資保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)車險(xiǎn)利用母國(guó)成熟的產(chǎn)品、技術(shù)和服務(wù)優(yōu)勢(shì)，可以有很多創(chuàng)新，比如像韓國(guó)現(xiàn)代的一款保險(xiǎn)產(chǎn)品，當(dāng)韓系車市 場(chǎng)價(jià)格在一定的時(shí)間內(nèi)跌去一定比例，保險(xiǎn)公司就會(huì)賠償車主價(jià)格下跌的損失，這個(gè)產(chǎn)品就很受喜愛韓系車主人士的歡迎。談到外資經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)何時(shí)能夠扭虧為盈，王國(guó)軍認(rèn)為，這個(gè)時(shí)間尚不可預(yù)期，因?yàn)檫@涉及整個(gè)交強(qiáng)險(xiǎn)外部大環(huán)境與公司自身的內(nèi)部管理兩方面。目前，在外部大環(huán) 境方面，經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)所繳納的營(yíng)業(yè)稅較高。據(jù)統(tǒng)計(jì)，這些年來(lái)車險(xiǎn)所繳納的營(yíng)業(yè)稅幾乎相當(dāng)于交強(qiáng)險(xiǎn)的虧損總額，從“不盈不虧”的經(jīng)營(yíng)原則來(lái)看，交強(qiáng)險(xiǎn)業(yè)務(wù) 實(shí)際上是一種公益業(yè)務(wù)。所以，如果營(yíng)業(yè)稅減免或者實(shí)行“營(yíng)改增”，則交強(qiáng)險(xiǎn)的盈利是可以期待的。另外，還要看公司的內(nèi)部經(jīng)營(yíng)，比如中資公司中平安產(chǎn)險(xiǎn)就開 展得很好，在盈利不多的險(xiǎn)企中具有標(biāo)桿意義。
　　以公司個(gè)例來(lái)看，富邦財(cái)險(xiǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人說(shuō)，富邦財(cái)險(xiǎn)在選擇地區(qū)分布時(shí)，選擇了廈門、重慶、大連是有原因的：海西地區(qū)品牌知名度比較高；大連是海濱城市，經(jīng)濟(jì)狀況較好；重慶是中央政府大力開發(fā)的大西北城市之一，均具有較好的發(fā)展前景。
　　該負(fù)責(zé)人說(shuō)，一般情況下，投資者在開辟這個(gè)市場(chǎng)前，通?？紤]投入產(chǎn)出比，量力投入?？墒窍M(fèi)者的思維往往與投資者相反，即消費(fèi)者先看你規(guī)模是否 足夠大、投入是否足夠多，再來(lái)選擇。總的來(lái)看，這3個(gè)城市都是中國(guó)的二線城市，相比于其他外資公司集中于北上廣等一線城市，富邦財(cái)險(xiǎn)是想將有限的力量集中 于自己選中的目標(biāo)城市，全力做到最好，從而讓消費(fèi)者更加青睞。
　　未來(lái)，外資險(xiǎn)企在中國(guó)經(jīng)營(yíng)，如果能善用自身優(yōu)勢(shì)，像目前交強(qiáng)險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)虧損現(xiàn)狀會(huì)有所好轉(zhuǎn)，但要實(shí)現(xiàn)“不盈不虧”的目標(biāo)，還有一段距離。

　　無(wú)憂保提示：綜上可知，外資保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)交強(qiáng)險(xiǎn)賠付率較高，整體虧損達(dá)1.62億，主要由規(guī)模、業(yè)務(wù)質(zhì)量?jī)煞矫鎸?dǎo)致的。因此，外資保險(xiǎn)公司必須發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)，扭轉(zhuǎn)交強(qiáng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)虧損狀況。