【摘要】近年來，社會(huì)經(jīng)濟(jì)在不斷發(fā)展，人們的經(jīng)濟(jì)水平隨之提高，于是百姓有了更多的閑錢。余額理財(cái)時(shí)代的帶來讓百姓的閑錢有事可做，外資銀行也爭(zhēng)相進(jìn)入余額理財(cái)市場(chǎng)，讓寶寶理財(cái)再度擴(kuò)容。

　　“寶寶”改變投資習(xí)慣
　　去年6月，知名電子商務(wù)企業(yè)阿里巴巴攜手天弘基金推出“余額寶”，讓投資者們驟然發(fā)現(xiàn)了閑錢中隱藏的增值機(jī)會(huì)。
　　此后的一年間，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)基金規(guī)模迅速膨脹。統(tǒng)計(jì)顯示，截至今年6月末，中國基金市場(chǎng)貨幣基金總規(guī)模接近1.6萬億元，被投資者昵稱為“寶寶軍團(tuán)”的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)基金在其中占據(jù)了相當(dāng)大的比例。
　　另一方面，隨著利率市場(chǎng)化的進(jìn)程加快，這讓投資機(jī)構(gòu)在面對(duì)銀行時(shí)擁有了更大的議價(jià)空間，也讓以協(xié)議存款為主要投資方式的貨幣基金得以登上百姓理財(cái)?shù)闹行奈枧_(tái)。
　　數(shù)據(jù)顯示，2013年中國基金市場(chǎng)全部貨幣市場(chǎng)基金平均收益率為4.2%。今年上半年這一基金品種平均凈值增長近2.35%。這一收益水平不僅大幅超越活期存款，甚至也跑贏了定期存款。
　　今年第二季度，中國央行對(duì)全國50個(gè)城市進(jìn)行的2萬戶城鎮(zhèn)儲(chǔ)戶問卷調(diào)查結(jié)果顯示，“基金及理財(cái)產(chǎn)品”成為中國百姓最為偏愛的投資方式，有超過三成受訪者選擇了這一方式?！叭藗儗?duì)資產(chǎn)增值的渴望，與日臻成熟的互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)互聯(lián)技術(shù)相互"碰撞"，在中國催生了一個(gè)異?；鸨挠囝~理財(cái)市場(chǎng)?！庇袑＜疫@樣表示，在過去的一年間，阿里巴巴、京東、百度、騰訊等知名電商平臺(tái)紛紛涉足互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?！斑@樣的場(chǎng)景自然讓感受到存款和客戶流失威脅的本土商業(yè)銀行，也開始加緊在這一領(lǐng)域的布局?！?br>
　　外資行看上百姓手中的閑錢
　　余額理財(cái)?shù)某霈F(xiàn)，不僅讓電商們看到了契機(jī)，也讓不少商業(yè)銀行開始籌備線上合作。而如今，以“高大上”為客戶目標(biāo)的外資銀行也按耐不住了，開始瞄準(zhǔn)余額理財(cái)這一市場(chǎng)。
　　媒體人獲悉， 南洋商業(yè)銀行中國有限公司近日宣布，攜手易方達(dá)基金推出基于貨幣基金的“智慧金”業(yè)務(wù)，成為首家“嘗鮮”余額理財(cái)業(yè)務(wù)的在華外資銀行，這也是目前國內(nèi)外資行里唯一一家開展余額理財(cái)業(yè)務(wù)的銀行。
　　媒體人了解到，客戶只需開通一個(gè)外資行余額理財(cái)?shù)碾娮淤~戶，就可以完全在線操作。該業(yè)務(wù)還有一個(gè)“自動(dòng)掃單”功能，每天自動(dòng)掃描賬戶余額，進(jìn)行余額申購。在每個(gè)工作日的14：30，將投資者電子賬戶余額申購成易方達(dá)天天理財(cái)貨幣基金，并享受基金收益按日結(jié)轉(zhuǎn)、按月支付的日復(fù)利分配方式。同時(shí)，“智慧金”支持貨幣基金T+0快速贖回，單個(gè)客戶單日累計(jì)可快速贖回總額為20萬元。
　　“在華外資銀行的財(cái)富管理業(yè)務(wù)一向以高端示人，以身價(jià)不菲的高凈值人群為目標(biāo)客戶群，這次放低姿態(tài)，是瞄準(zhǔn)潛力巨大的中國余額理財(cái)市場(chǎng)。”南洋商業(yè)銀行客戶經(jīng)理告訴媒體人，這次“南洋商業(yè)銀行 (中國)”攜手易方達(dá)基金推出“智慧金”業(yè)務(wù)，運(yùn)用貨幣基金幫助客戶進(jìn)行余額理財(cái)。
　　有投資界人士認(rèn)為，外資行與本土基金公司攜手拓展基于互聯(lián)網(wǎng)的線上余額理財(cái)，有助于其規(guī)避網(wǎng)點(diǎn)稀少、人力不足等劣勢(shì)，從而為提升人民幣業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力尋找到新的“突破口”，是順應(yīng)利率市場(chǎng)化趨勢(shì)的選擇，使外資銀行人民幣理財(cái)業(yè)務(wù)領(lǐng)域具備了新的競(jìng)爭(zhēng)手段。

　　寶寶收益集體“中暑”
　　不過值得注意的是，隨著氣溫的升高，寶寶理財(cái)近期似乎集體“中暑”，寶寶理財(cái)?shù)氖找媛世^續(xù)走低。最新數(shù)據(jù)顯示，余額寶7日年化收益率已跌至4.17%，相較成立之初的6.738%的年化收益率，大幅縮水近四成，與銀行一年期定期存款3.25%的利率之間，差距不到1個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)其他互聯(lián)網(wǎng)“寶寶”的情況也不容樂觀。
　　根據(jù)最新統(tǒng)計(jì)，百度百賺跌破4.5%，微信理財(cái)通徘徊至4.5%一線，網(wǎng)易現(xiàn)金寶7日年化收益率也僅為4.629%。
　　而從降幅來看，百度百賺利滾利掛鉤的嘉實(shí)活期寶貨幣和中銀活期寶掛鉤的中銀活期寶貨幣降幅較大，尤其是前者，從5%以上降至4.868%，從萬份收益來看，中銀活期寶萬份收益僅為1.0111，較7只產(chǎn)品中最高的興業(yè)銀行掌柜錢包低0.65元?！澳壳笆袌?chǎng)流動(dòng)性整體平穩(wěn)，貨幣市場(chǎng)資金拆借利率走低，導(dǎo)致貨幣基金收益率也下滑，”有理財(cái)專家表示，外資行的加入表現(xiàn)出余額理財(cái)市場(chǎng)的火熱，但不論哪類機(jī)構(gòu)推出的寶寶類產(chǎn)品，投資者都需要謹(jǐn)慎考慮，采取多種理財(cái)方式結(jié)合，以鎖定收益。

　　無憂保提示：綜上所述，近一年來，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)基金規(guī)模迅速膨脹，“寶寶軍團(tuán)”在中國基金市場(chǎng)貨幣基金總規(guī)模占據(jù)相當(dāng)大的比例。此時(shí)，外資銀行也開始瞄準(zhǔn)余額理財(cái)這一市場(chǎng)。需要注意的是，不管是哪類機(jī)構(gòu)推出的寶寶理財(cái)產(chǎn)品，投資者都需謹(jǐn)慎考慮投資。