【摘要】分紅險(xiǎn)是指按一定的比例、以現(xiàn)金紅利或增值紅利的方式，分配給客戶的一種人壽保險(xiǎn)。但有消費(fèi)者反映，購買新華分紅險(xiǎn)十年，一分錢也沒有拿到，到底是為什么呢？

　　“每年交5800元，10年繳費(fèi)期到期之后，保險(xiǎn)公司滿期返還給了我58000元，說是分紅型保險(xiǎn)，但是10年期保險(xiǎn)到期后，分紅居然一分錢都沒有？”一說到這件事，浙江嘉興的黃先生相當(dāng)氣憤。

　　近日，百度貼吧里一則“關(guān)于吉慶有余保險(xiǎn)的騙局”引起極大關(guān)注。網(wǎng)友tiantian515905表示，“購買了新華保險(xiǎn)一款"吉慶有余兩全保險(xiǎn)"（分紅型），每年繳費(fèi)1130元，總共10年，2013年到期，總共領(lǐng)回11300元，一分不多。”

　　媒體人還發(fā)現(xiàn)，去年有微博網(wǎng)友向保監(jiān)會和地方保監(jiān)局舉報(bào)該款產(chǎn)品“對被保險(xiǎn)人不具有保險(xiǎn)利益、誤導(dǎo)投保人、違反《保險(xiǎn)法》，嚴(yán)重坑害投保人利益”。

　　問題1 承諾高額收益 到期收益卻為零
　　黃先生告訴媒體人，投保“吉慶有余分紅險(xiǎn)”的是自己的母親董女士，“從2003年開始，每年交5800元，交了10年，剛好去年到期，結(jié)果領(lǐng)完滿期金才傻眼，10年總共交了58000元，10年后保險(xiǎn)公司返還給我們58000元。”
　　據(jù)黃先生介紹，當(dāng)時(shí)在買這款產(chǎn)品的時(shí)候，保險(xiǎn)公司銷售人員表示每年交5800元，10年之后連本金加上10年的紅利至少有7~8萬元。黃先生表示，保單第一年分紅有1600元，第二年分紅800元，第三年分紅450元，之后就再也沒有收到過分紅通知書。“前3年的分紅也沒有真正拿到手。”
　　這款產(chǎn)品在網(wǎng)上被廣為詬病的是當(dāng)時(shí)在產(chǎn)品銷售宣傳時(shí)都稱高過銀行存款的分紅收益，但跟實(shí)際到期收益大相徑庭。網(wǎng)友zhueleven指出，“銷售人員在賣的時(shí)候說利息比銀行同期定期高，而且有免費(fèi)保險(xiǎn)送。”
　　對此，媒體人了解到，保監(jiān)會曾在去年9月份下發(fā)了《關(guān)于人身保險(xiǎn)業(yè)綜合治理銷售誤導(dǎo)有關(guān)工作的通知》，命令禁止夸大保險(xiǎn)產(chǎn)品收益。規(guī)定不得將保險(xiǎn)產(chǎn)品與銀行存款、國債、基金等進(jìn)行片面比較和承諾、夸大收益。

　　問題2 玩“保額分紅”概念 保費(fèi)5.8萬保額僅5萬
　　氣憤的黃先生找到了新華保險(xiǎn)嘉興中心支公司，黃先生告訴媒體人，保險(xiǎn)公司給的答復(fù)是“10年到期的58000元當(dāng)中，5萬元是保額，8000元是10年的分紅，加起來總共58000元。”
　　媒體人在黃先生出示的保單上看到，每年繳納保費(fèi)5800元，交10年，保障期也為10年，保險(xiǎn)公司對投保人提供身故或全殘保障，保額為5萬元。此外，險(xiǎn)企還承擔(dān)滿期生存金和保單紅利的給付責(zé)任，其中紅利包括年度紅利和終了紅利。
　　“保險(xiǎn)公司玩了個概念，叫做保額分紅。”媒體人了解到，所謂保額分紅指保險(xiǎn)公司以保額為基礎(chǔ)進(jìn)行分紅，將當(dāng)期紅利增加到保單的現(xiàn)有保額之上。保險(xiǎn)專家表示，這就解釋了為什么黃先生在當(dāng)時(shí)拿不到分紅的原因，“因?yàn)樗械姆旨t都直接增加在黃先生保單的保額上，投保人只能在發(fā)生保險(xiǎn)事故需要理賠、保單期滿或退保時(shí)才能拿到所分配的紅利。”
　　媒體人了解到，保額分紅對于要求資金流動性強(qiáng)的消費(fèi)者來說并不劃算，“因?yàn)楸ｎ~是恒定的，紅利并不會像現(xiàn)金分紅去累積生息，只是不斷地在保險(xiǎn)責(zé)任額度上增加。”

　　問題3 分紅險(xiǎn)分紅對投保人不透明
　　黃先生向媒體人表示，“為什么前三年還有分紅，從第四年開始就再也沒有分紅了？” 上述人士坦言，“說到底，究竟分多分少，是險(xiǎn)企根據(jù)自身的經(jīng)營狀況以及整個行業(yè)水平進(jìn)行分紅，本身是不對投保人透明的。”
　　業(yè)內(nèi)人士向媒體人坦言，“2008年由于資本市場給力，不少險(xiǎn)企分紅險(xiǎn)的分紅有3%~4%， 2009年一直到去年的分紅險(xiǎn)分紅普遍也都有3%。”
　　媒體人了解到，保險(xiǎn)公司要扣掉運(yùn)營開支、保險(xiǎn)代理人的傭金等各項(xiàng)費(fèi)用后，才將剩余保費(fèi)部分進(jìn)行投資運(yùn)作，以消費(fèi)者年繳一萬元保費(fèi)為例，最終保險(xiǎn)公司拿去投資運(yùn)作的資金可能只有幾千元，在分紅的時(shí)候，保險(xiǎn)公司也只會將部分投資收益作為分紅給消費(fèi)者。按照分紅保險(xiǎn)條款規(guī)定，險(xiǎn)企有責(zé)任向分紅保險(xiǎn)合同持有人支付可分配收益的70%，或按保單約定的更高比例支付。

　　產(chǎn)品設(shè)計(jì)存缺陷 原區(qū)域高管揭秘
　　“這是一款期繳分紅產(chǎn)品，銷售的后遺癥較多。”新華保險(xiǎn)某區(qū)域原高管向媒體人坦言。險(xiǎn)企內(nèi)部人士表示，“以前一些銀保產(chǎn)品和部分代理人銷售的保險(xiǎn)產(chǎn)品，保額會略低于期交總保費(fèi)，所以在進(jìn)行銷售的時(shí)候，險(xiǎn)企會砸錢進(jìn)銷售渠道，以此調(diào)動銷售的積極性，所以這類產(chǎn)品的銷售成本比較高。不排除險(xiǎn)企側(cè)重銷售策略，對于后期客戶分紅利益沒有那么照顧。”
　　保險(xiǎn)行業(yè)資深人士表示，所謂保額分紅更多的是噱頭。“紅利的產(chǎn)生是基于所交的保費(fèi)，保額分紅則是將紅利的價(jià)值體現(xiàn)在提高保額上，并不是每年以現(xiàn)金方式直接給客戶。對于險(xiǎn)企自身來說，保額的增加只對險(xiǎn)企保險(xiǎn)責(zé)任有影響，對險(xiǎn)企內(nèi)部現(xiàn)金流沒有影響，所以險(xiǎn)企也愿意進(jìn)行保額分紅。
　　業(yè)內(nèi)建議：不能聽信口頭承諾
　　資深險(xiǎn)企內(nèi)部人士表示，投資者購買分紅險(xiǎn)產(chǎn)品，不論選擇哪種分紅方式，都須切記分紅具有不確定性，關(guān)鍵在于險(xiǎn)企運(yùn)營狀況，不要被分紅方式表面上的差別或險(xiǎn)企的紅利演示表所迷惑，更不能只聽業(yè)務(wù)員口頭承諾給付收益的一面之詞就匆匆下手，而應(yīng)著重考慮保險(xiǎn)公司的運(yùn)營情況和投資盈利水平。

　　新華保險(xiǎn)“吉慶有余”分紅險(xiǎn)
　　媒體人在查閱資料時(shí)發(fā)現(xiàn)，2006年曾有媒體報(bào)道，“吉慶有余”保險(xiǎn)是新華保險(xiǎn)最早推出的一款分紅險(xiǎn)，到2005年在所銷售產(chǎn)品中占比為50%。新華保險(xiǎn)的客服人員告訴媒體人，“吉慶有余”這款產(chǎn)品2003年開始在廣東市場銷售，到2005年就停售了。

　　無憂保提示：分紅險(xiǎn)一般所說的收益率是指預(yù)期收益率，所以并不能把預(yù)期收益率當(dāng)成真正的收益。購買分紅險(xiǎn)有一定的風(fēng)險(xiǎn)，消費(fèi)者購買時(shí)一定要提前了解清楚。