【摘要】目前，國際經(jīng)濟(jì)重心東移，亞洲已經(jīng)成為世界財富增長最快速的地區(qū)之一。據(jù)報道，近日，容永祺委員提出四大建議支持香港發(fā)展成國際資產(chǎn)管理中心。那么具體是哪四大建議呢？

　　2011年3月國家公布的《十二五規(guī)劃綱要》中，首次把香港和澳門部份單獨成章，凸顯了中央政府在“一國兩制”下對香港多方面的支持，包括支持香港鞏固和提升國際金融、貿(mào)易、航運(yùn)中心的地位，并支持香港發(fā)展成為國際資產(chǎn)管理中心。據(jù)悉，“十三五”規(guī)劃的前期研究工作正進(jìn)行如火如荼，專家期望中央政府在編制“十三五”規(guī)劃時，一如以往，把港澳部份以單獨篇章來考慮，鞏固及提升香港國際金融、旅游、貿(mào)易、航運(yùn)中心及專業(yè)服務(wù)的地位，包括鞏固及提升香港作為國際資產(chǎn)管理中心的地位。

　　香港過往一直以發(fā)展成國際資產(chǎn)管理中心為其中一項目標(biāo)，在發(fā)展的過程中，香港有完善的法制和資產(chǎn)管理平臺，有不少信托、資產(chǎn)管理、保險、投資、金融、稅務(wù)、會計等專業(yè)人士，互相配合，積極為個人和企業(yè)投資者提供高質(zhì)素的資產(chǎn)管理服務(wù)。香港基金管理業(yè)累積了豐富的投資經(jīng)驗，因此能吸引大量資金流入本港。在國家的政策支持下，香港的資產(chǎn)管理業(yè)發(fā)展極為迅速，截至2013年年底，香港的基金管理業(yè)務(wù)合計資產(chǎn)錄得16萬億港元的歷史新高，按年增長27%，繼續(xù)成為亞洲區(qū)卓越的資產(chǎn)管理樞紐。另外，證監(jiān)會的調(diào)查顯示，本港基金管理公司所管理的資產(chǎn)，有74.6%投資于亞太區(qū)，總額為43，480億港元，當(dāng)中29，120億港元投資于香港和中國內(nèi)地，4，080億港元投資于日本，10，280億港元投資于亞太區(qū)其他地區(qū)。

　　香港的基金管理人才輩出，相關(guān)的人才亦持續(xù)增加。根據(jù)證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會（下稱“證監(jiān)會”）的數(shù)據(jù)，基金管理的從業(yè)員人數(shù)由2009年約27，700人，增至二零一三年約31，800人，其中從事銷售及市場推廣以外的工作，包括資產(chǎn)管理、研究和分析，及買賣和交易的從業(yè)員人數(shù)，分別由2009年約1，200、720及600人，增至2013年約1，880、1，230及940人。

　　為進(jìn)一步增強(qiáng)香港對海外基金的吸引力，以推動本地私募基金發(fā)展，香港特區(qū)政府正倡議擴(kuò)展離岸基金的稅務(wù)豁免至私募基金，將進(jìn)一步開拓香港的基金管理業(yè)務(wù)。另外，特區(qū)政府計劃草擬新法例，擴(kuò)闊在香港設(shè)立投資基金的法律框架，以配合將來內(nèi)地與香港基金互認(rèn)的新安排，吸引更多基金在香港注冊。

　　另外，保險業(yè)是香港金融業(yè)中極為重要的支柱，香港保險業(yè)在2014年首三季的毛保費(fèi)總額為2，466億元，與2013年同期比較，上升了13.8%。長期業(yè)務(wù)的新造保單保費(fèi)與2013年同期比較，上升22.4%至840億元。壽險業(yè)受惠于更多內(nèi)地客來港購買保險產(chǎn)品，去年數(shù)額達(dá)到169億元。

　　因此專家相信，未來香港在國家“走出去”戰(zhàn)略中，可以繼續(xù)發(fā)揮國際金融中心的地位，作為內(nèi)地企業(yè)“走出去”的重要融資平臺和海外資產(chǎn)管理中心。專家建議國家繼續(xù)鞏固及提升香港作為國際資產(chǎn)管理中心的領(lǐng)先地位，及擴(kuò)大內(nèi)地的企業(yè)和個人利用香港平臺管理資產(chǎn)和作境外投資。具體建議包括：

　　一、內(nèi)地與香港基金互認(rèn)
　　自從“滬港通”實施以來，香港部份銀行表示，今年一月為客戶處理境外資產(chǎn)理財量明顯超過去年第四季度，有顯著的增幅。據(jù)悉，香港的證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會與內(nèi)地相關(guān)機(jī)構(gòu)就兩地建立基金互認(rèn)安排，已基本達(dá)成共識，現(xiàn)時只待內(nèi)地首肯落實。專家建議在適當(dāng)時間盡快落實內(nèi)地與香港的基金互認(rèn)，在對方的市場中銷售，擴(kuò)大內(nèi)地和境外投資者的資產(chǎn)配置選擇，并可讓境內(nèi)投資者享受境外知名資產(chǎn)管理公司提供的服務(wù)；以及可把監(jiān)管合作推向更高和更緊密，逐步形成一個滿足區(qū)內(nèi)不同客戶、不同市場需求的平臺，增強(qiáng)兩地資本市場的競爭力和吸引力。而香港的機(jī)構(gòu)投資者正期望中央政府對有關(guān)政策的放行。

　　二、鼓勵內(nèi)地保險企業(yè)在香港經(jīng)營再保險業(yè)務(wù)
　　香港作為國際金融中心，擁有優(yōu)越的發(fā)展條件和先進(jìn)的基礎(chǔ)設(shè)施，兼?zhèn)渥杂傻男畔⒘魍ê土己玫谋O(jiān)管制度，能夠吸引具有全球影響力的保險企業(yè)，來香港開展業(yè)務(wù)、設(shè)立區(qū)域總部甚至總部。香港的金融發(fā)展局早前發(fā)表報告，指出香港的離岸人民幣再保險市場發(fā)展?jié)摿嫶?，估計香港可在大中華區(qū)再保險市場取得達(dá)220億元人民幣的額外業(yè)務(wù)額。一般估算，進(jìn)一步在香港發(fā)展人民幣再保險服務(wù)，將有助內(nèi)地保險公司分散風(fēng)險，讓它們接觸及使用更多海外的國際再保險商和專業(yè)保險公司的服務(wù)。截至2014年10月，香港有155所企業(yè)經(jīng)營保險，匯聚了世界各地優(yōu)秀的保險業(yè)人才，他們在營銷策略、保險產(chǎn)品設(shè)計和資產(chǎn)管理均具有豐厚的經(jīng)驗。為協(xié)助推動內(nèi)地的保險業(yè)邁向市場化，專家建議研究容許內(nèi)地財政雄厚的保險企業(yè)透過香港分出定額比率的再保險安排。

　　三、鼓勵內(nèi)地企業(yè)在香港設(shè)立專屬自保公司
　　中央政府在2012年年中宣布一系列加強(qiáng)內(nèi)地與香港合作的政策，當(dāng)時李克強(qiáng)總理就宣布了「支持內(nèi)地機(jī)構(gòu)在香港設(shè)立自保公司，完善風(fēng)險保障機(jī)制」。內(nèi)地企業(yè)成立專屬自保公司有助管理企業(yè)集團(tuán)業(yè)務(wù)上的不同風(fēng)險，包括可處理企業(yè)集團(tuán)一些較難在保險市場承保的特定風(fēng)險；把企業(yè)集團(tuán)的風(fēng)險集中起來，才安排再保險，可享受一個規(guī)模經(jīng)濟(jì)的優(yōu)勢，以較低的成本經(jīng)營，例如無需要支付市場推廣的開支、無需要支付保險中介人的傭金等。此外，其母公司也可分享該專屬自保公司所賺取的承保利潤。此外，內(nèi)地企業(yè)在港成立專屬自保公司，可以有效地維護(hù)國有資產(chǎn)財務(wù)數(shù)據(jù)的機(jī)密性。為此，香港特區(qū)政府已把專屬自保公司離岸業(yè)務(wù)的利得稅率寬減百分之五十，下調(diào)至百分之八點二五。專家建議中央政府鼓勵內(nèi)地企業(yè)在香港設(shè)立專屬自保公司，完善風(fēng)險保障機(jī)制。

　　四、研究容許香港保險公司及其代理在粵以先行先試方式銷售香港壽險產(chǎn)品
　　粵港合作是“一國兩制”下新型的區(qū)域性合作?；浉酆献骺蚣軈f(xié)議是中央為支持粵港合作發(fā)展而專門賦予的特殊制度安排?！秲?nèi)地與香港關(guān)于建立更緊密經(jīng)貿(mào)關(guān)系的安排》有關(guān)在廣東與香港基本實現(xiàn)服務(wù)貿(mào)易自由化的協(xié)議，將于今年3月1日實施，繼續(xù)以先行先試的概念，以嶄新的模式在廣東省深度開放多個服務(wù)領(lǐng)域，當(dāng)中包括保險業(yè)等153個行業(yè)。保險業(yè)方面，自2007年起，香港向內(nèi)地訪客所發(fā)出的保單保費(fèi)占香港保險業(yè)保費(fèi)收入比例逐年增加，近年來已成為香港保險業(yè)增長的主要動力之一。去年首三季錄得169億元，占2014年首三季個人業(yè)務(wù)的總新造保單保費(fèi)的20.3%。此趨勢相信仍會繼續(xù)，為著讓內(nèi)地訪港客戶得到更好的服務(wù)，及滿足內(nèi)地高端客戶對資產(chǎn)管理及配置的要求，專家建議，以先行先試的原則，研究容許香港保險公司（包括內(nèi)地在港上市及經(jīng)營的保險公司）及其代理在廣東省銷售香港壽險產(chǎn)品，以切合粵省高端客戶對香港保險產(chǎn)品的需求，此舉有助深化粵港合作之余，也可借著競爭提升內(nèi)地保險業(yè)的水平，及規(guī)范一些不合內(nèi)地法規(guī)的銷售行為，并鞏固香港作為國際資產(chǎn)管理中心的地位。

　　無憂保提示：綜上所述可知，近日，容永祺委員提出四大建議支持香港發(fā)展成國際資產(chǎn)管理中心，其中包括鼓勵內(nèi)地保險企業(yè)在香港經(jīng)營再保險業(yè)務(wù)、鼓勵內(nèi)地企業(yè)在香港設(shè)立專屬自保公司、內(nèi)地與香港基金互認(rèn)等。