【摘要】保險可以為群眾提供多方面的保障，維護群眾的利益。中國經(jīng)濟轉(zhuǎn)型和改革紅利釋放，保險業(yè)將成為最大的受益者。

　　近日，中國人壽保險股份有限公司（中國人壽）在上海舉辦“2013年全球分析師、投資者及媒體開發(fā)日”活動，總裁萬峰就費率改革及其影響、保險行業(yè)未來發(fā)展趨勢等與參會者交流。他認為，保險業(yè)將成為中國經(jīng)濟轉(zhuǎn)型和改革紅利釋放的最大受益者，尤其是養(yǎng)老險、健康險、醫(yī)療保險等保障型保險將迎來前所未有的實質(zhì)性增長。

　　壽險降價預(yù)期或落空
　　今年8月5日，保監(jiān)會調(diào)整了壽險產(chǎn)品定價利率。萬峰總結(jié)說，這次調(diào)整主要內(nèi)容是“一個放開、三個調(diào)整”，即放開普通型人身保險預(yù)定利率，由公司審慎原則自行決定；將普通型人身保險保單責(zé)任準備金法定評估利率由2.5%調(diào)高至3.5%；改變營銷員直接傭金率上限，在產(chǎn)品定價附加費率范圍內(nèi)，由險企自主確定；適當(dāng)降價長期人身險業(yè)務(wù)中風(fēng)險保額相關(guān)的最低資本要求，按照不同風(fēng)險區(qū)分。
　　費率新政出臺后，市場普遍預(yù)期壽險價格下調(diào)10%至30%，但迄今為止，大的險企并沒有顯著下調(diào)主要壽險產(chǎn)品的價格。
　　萬峰指出，費改最不理想的是原來產(chǎn)品附加傭金費用率不能超過65%的規(guī)定沒有放開。目前的壽險市場不太可能因為降價而實現(xiàn)大幅的銷售業(yè)績增長，因此多數(shù)險企不會貿(mào)然下調(diào)壽險價格。

　　險企苦盼“遞延稅”東風(fēng)
　　萬峰認為，十八屆三中全會中提出加強社會保障功能，明確大病、養(yǎng)老等民生工程的改革時間表，壽險公司是此項改革紅利的最大受益者。尤其是個人稅延型養(yǎng)老保險如果實施，中國的養(yǎng)老保險將快速發(fā)展。
　　稅延型養(yǎng)老保險的特征是“延后繳納所得稅的時間”，投保者購買保險后，可在應(yīng)納稅收入中扣除購買保險的支出，降低當(dāng)年的應(yīng)納個稅額；等到若干年后投保者領(lǐng)取養(yǎng)老保險金時，再將養(yǎng)老金收入計入當(dāng)年的應(yīng)納稅收入。遞延稅對應(yīng)的應(yīng)納稅金額在數(shù)值上雖然相同，但由于通貨膨脹等因素的影響，實質(zhì)上給予了投保者稅收優(yōu)惠。

　　保險資產(chǎn)管理能力將挑戰(zhàn)銀行
　　中國壽險業(yè)保險深度和保險密度均大幅低于世界平均水平。中國人均長期壽險保單持有量僅為0.1件，遠遠低于發(fā)達國家1.5件以上的水平。
　　萬峰認為，綜合以上種種數(shù)據(jù)，中國的壽險正迎來真正的大發(fā)展時期，其中保險資產(chǎn)管理能力是壽險業(yè)務(wù)發(fā)展的關(guān)鍵。隨著中國保險資金投資渠道全方位放開，資產(chǎn)配置選擇空間不斷拓寬，資產(chǎn)管理將逐漸成為壽險業(yè)主要的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，并且與銀行資產(chǎn)管理開展激烈競爭，保險業(yè)的金融資產(chǎn)超過銀行業(yè)只是一個時間問題。

　　無憂保提示：未來養(yǎng)老險、健康險等保障型保險將迎來實質(zhì)性增長，但是首先降價預(yù)期可能會落空，首先價格目前不會下降。