【摘要】隨著保險行業(yè)的快速發(fā)展，人們對保障型的保險需求增大，而保險的理財功能也受到重視。進入2015年后，保險公司繼續(xù)發(fā)力保險理財。

　　“開門紅”一炮打響后，各家保險公司在理財產(chǎn)品上繼續(xù)發(fā)力。相比銀行，保險理財產(chǎn)品提出的“預期年化收益率”依然高企。但同時，監(jiān)管層在密切關(guān)注消費者權(quán)益保護和教育工作，通報相關(guān)案例并警示風險，努力規(guī)范保險理財產(chǎn)品的銷售行為。

　　機構(gòu)人士稱，2015年理財市場冷熱不均的情況未見明顯改觀。一方面，銀行理財市場延續(xù)降溫慣性，罕見預期年化收益率超6%的理財產(chǎn)品；另一方面，多家保險公司相繼推出為數(shù)眾多的預期年化收益率高于6%的理財產(chǎn)品，嘗試擴大市場份額。

　　2014年，監(jiān)管層以多種形式規(guī)范保險理財產(chǎn)品。在電商渠道取得發(fā)展的背景下，保監(jiān)會還就互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務監(jiān)管征求意見，明確了嚴禁片面使用“預期收益率”等描述產(chǎn)品利益的宣傳語句的原則。

　　但實際上仍有部分保險公司在推出產(chǎn)品時強化這一因素。業(yè)內(nèi)人士稱，出于在理財市場與銀行等其他類機構(gòu)競爭的考慮，部分保險理財產(chǎn)品一再將“高收益率”突出標識，特別是在互聯(lián)網(wǎng)渠道上，這種強化更容易吸引眼球。保險公司在投資端得益于政策推動和2014年末股市、債市行情等多重因素疊加刺激，在投資范圍和收益上確實有可觀進賬，從而可以在承保端產(chǎn)品收益率上更有底氣。但如過分強調(diào)預期收益率，有違規(guī)之嫌。

　　業(yè)內(nèi)人士提醒，投保人或出于投資目的的消費者在購買保險理財產(chǎn)品時，應區(qū)分“預期年化收益率”和“最低保證年化收益率”，后者大多停留在2.5%的水平，前者則要看保險公司的資金運用能力和經(jīng)營情況。

　　隨著大眾對保險產(chǎn)品消費需求進一步釋放，保險理財產(chǎn)品作為金融服務工具的屬性可被進一步強化，但同時保障功能應更被強調(diào)和普及。目前，保險公司已經(jīng)開始通過推出組合式的產(chǎn)品，在實現(xiàn)保障功能的同時，為投保人提供更多的理財空間。部分險種通過普通型年金產(chǎn)品與萬能型保險的組合，使主險的各項生存類保險金自動進入附加萬能險賬戶，以月復利方式累積增值。附加萬能險賬戶每月公布結(jié)算利息利益，投保人可以靈活支配。

　　2015年1月初，保監(jiān)會通報的侵害保險消費者合法權(quán)益典型案例中，民生人壽因利用銀行理財沙龍誤導銷售遭到點名。2013年5月，廣西保監(jiān)局在對民生人壽廣西分公司的現(xiàn)場檢查中發(fā)現(xiàn)，該公司與工商銀行廣西分行營業(yè)部共同舉辦“VIP客戶理財沙龍”活動過程中，存在夸大收益誤導投保人等問題。保監(jiān)會相關(guān)負責人表示，未來還將對保險理財產(chǎn)品的風險密切關(guān)注，并及時采取防范措施。

　　無憂保提示：在保險理財市場上，各家保險公司正在積極推出保險理財產(chǎn)品。保險公司積極拼收益，擴大市場份額，保險理財產(chǎn)品金融服務功能強化，而保障功能同時也被強調(diào)。