【摘要】建立存款保險制度可以保護(hù)保護(hù)存款人利益，維護(hù)銀行信用，穩(wěn)定金融秩序。國際上通行的理論是把存款保險分為隱性存款保險和顯性存款保險兩種，我國將推出顯性存款保險制度。

　　十八屆三中全會決定提出“建立存款保險制度，完善金融機(jī)構(gòu)市場化退出機(jī)制”，央行行長周小川在《十八屆三中全會輔導(dǎo)讀本》中，進(jìn)一步對我國利率市場化等金融改革的路線圖進(jìn)行了詳盡闡述。隨著我國貸款基礎(chǔ)利率集中報價與發(fā)布機(jī)制的建立，貸款利率已經(jīng)完成市場化，我國利率市場化進(jìn)程僅僅剩下最后驚險一跳也是最為關(guān)鍵的一步，即存款利率上限的完全放開。然而，正是這一關(guān)鍵改革，對銀行體系、儲戶的影響最為深刻，對宏觀調(diào)控和金融監(jiān)管的挑戰(zhàn)也最為嚴(yán)峻。

　　從國際經(jīng)驗來看，建立存款保險制度，是實現(xiàn)利率市場化的基本前提條件。美國早在1934年建立了聯(lián)邦存款保險公司（FDIC），盡管這一制度的最初目的是為了防止“大蕭條”之前金融機(jī)構(gòu)大量投機(jī)行為導(dǎo)致儲戶利益大量受損的現(xiàn)象再次出現(xiàn)，但它仍然成為1978年—1986年美國利率市場化順利推進(jìn)的關(guān)鍵因素。日本首先在1971年成立存款保險機(jī)構(gòu)，然后在1978年—1994年完成利率市場化改革，德國、法國、英國、韓國、印度和我國臺灣地區(qū)等經(jīng)濟(jì)體都是在上世紀(jì)80年代前后利率市場化特別是存款利率上限完全放開前建立了存款保險制度。雖然泰國和我國香港地區(qū)是在利率市場化之后才建立存款保險制度，但是亞洲金融危機(jī)導(dǎo)致部分銀行破產(chǎn)使得儲戶利益受到了嚴(yán)重?fù)p害。

　　上世紀(jì)80年代以來的國際經(jīng)驗表明，存款保險制度維護(hù)了金融體系的安全穩(wěn)定，支撐了利率市場化過程中社會公眾對金融體系的信心，也保障了金融危機(jī)時期存款人的利益。美國成立 FDIC至今，1975年—1976年石油危機(jī)中美國銀行倒閉數(shù)量29家，1985年—1986年美國爆發(fā)嚴(yán)重的儲貸危機(jī)，監(jiān)管當(dāng)局共計關(guān)閉超過1000家儲貸機(jī)構(gòu)，2008年金融危機(jī)時期，美國銀行倒閉的數(shù)量為157家。然而，相比于1930年—1933年大蕭條時期美國銀行倒閉三分之一之多，銀行數(shù)量由危機(jī)前2.5萬家驟降到危機(jī)后不到1.5萬家，建立存款保險制度之后美國金融體系的穩(wěn)定性大幅提升，即便是爆發(fā)危機(jī)，儲戶的利益也得到合理保護(hù)。

　　正是由于存款保險制度對銀行業(yè)的穩(wěn)定至關(guān)重要，越來越多的國家建立了存款保險制度。根據(jù)國際存款保險協(xié)會統(tǒng)計的數(shù)據(jù)顯示，從最初美國成立FDIC開始至1980年，僅有6個國家建立顯性存款保險制度，這些國家主要是上述西方發(fā)達(dá)國家。隨著各國金融市場的發(fā)展，利率市場化的逐步推進(jìn)，存款保險制度為越來越多的國家所采用。至2011年末，全球已有111個國家建立存款保險制度，同期，正在研究建立存款保險制度的國家有41個國家，其中包括中國?？梢哉f，建立存款保險制度，是完成利率市場化的必備條件。

　　中國一直以來實行的是中央政府擔(dān)保的“隱性”存款保險制度，當(dāng)銀行出現(xiàn)問題時，政府一般會對其進(jìn)行救助，最后往往是向存款人提供全額的存款保護(hù)。例如1986年海南發(fā)展銀行發(fā)生經(jīng)營危機(jī)，先是由人民銀行出資34億元進(jìn)行救助，然后所有自然人存款由中國工商銀行全額兌付。然而，十八屆三中全會《決定》明確“要使市場在資源配置中起決定性作用”，當(dāng)前我國以政府信用為支撐的隱性存款保險制度既不符合這一改革方向，也不利于商業(yè)銀行培養(yǎng)風(fēng)險控制意識和存款人風(fēng)險甄別意識，一旦發(fā)生危機(jī)，政府對存款全額保險的處置成本高企、效率低下，同時很容易發(fā)生道德風(fēng)險問題。

　　為了克服上述政府隱性擔(dān)保的缺陷，早在1993年，國務(wù)院便提出要建立存款保險基金，2005年中國人民銀行存款保險制度初步方案形成，國務(wù)院原則性批準(zhǔn)，2008年《政府工作報告》提出要建立存款保險制度。此后，由于應(yīng)對國際金融危機(jī)，政府暫時擱置了這一工作。時隔五年，2013年隨著我國利率市場化進(jìn)程的加快，建立顯性的存款保險制度將指日可待。

　　無憂保提示：顯性的存款保險制度是指國家以法律的形式對存款保險的要素機(jī)構(gòu)設(shè)置以及有問題機(jī)構(gòu)的處置等問題做出明確規(guī)定，從現(xiàn)有的國情來看，我國推出顯性存款保險制度的可能性比較大。