【摘要】目前，車險(xiǎn)費(fèi)率的厘定是以新車購(gòu)置價(jià)作為重要定價(jià)因素，僅與座位數(shù)、車齡等相關(guān)，保費(fèi)與風(fēng)險(xiǎn)程度的相關(guān)度不高。為了解決這個(gè)問(wèn)題，近日，保監(jiān)會(huì)印發(fā)了《關(guān)于深化商業(yè)車險(xiǎn)條款費(fèi)率管理制度改革的意見(jiàn)》（下稱“《意見(jiàn)》”）。

　　多年來(lái)，一直停滯不前的商業(yè)車險(xiǎn)改革終于邁出了實(shí)質(zhì)性的步伐。

　　保監(jiān)會(huì)近日印發(fā)了《意見(jiàn)》，圍繞建立健全市場(chǎng)化的條款費(fèi)率形成機(jī)制的改革核心目標(biāo)，一方面強(qiáng)調(diào)“放開(kāi)前端”，逐步擴(kuò)大財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司定價(jià)自主權(quán)；另一方面堅(jiān)持“管住后端”，強(qiáng)化事中事后監(jiān)管和償付能力監(jiān)管剛性約束。

　　《意見(jiàn)》提出三方面的政策措施：一是建立以行業(yè)示范條款為主、公司創(chuàng)新型條款為輔的條款管理制度；二是建立市場(chǎng)化的費(fèi)率形成機(jī)制；三是加強(qiáng)和改善商業(yè)車險(xiǎn)條款費(fèi)率監(jiān)管。

　　向市場(chǎng)化定價(jià)機(jī)制倒逼
　　2014年，全國(guó)車險(xiǎn)保費(fèi)收入約為5516億元，約占整個(gè)財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)收入的77%。A股上市公司中國(guó)平安(601318,股吧)和中國(guó)太保2013年年報(bào)顯示，機(jī)動(dòng)車險(xiǎn)保費(fèi)收入的占比分別是78%和84%，因此，這兩家公司受車險(xiǎn)費(fèi)改的影響較大。
　　中國(guó)現(xiàn)行的商業(yè)車險(xiǎn)費(fèi)率條款主要基于2006年中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)協(xié)會(huì)制定的ABC三套標(biāo)準(zhǔn)，責(zé)任范圍和費(fèi)率水平基本一致。從精算定價(jià)的原理來(lái)看，保費(fèi)=基準(zhǔn)保費(fèi)×費(fèi)率調(diào)整系數(shù)，在新的費(fèi)率改革框架下，基準(zhǔn)保費(fèi)分解為基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)和基準(zhǔn)附加費(fèi)用，費(fèi)率調(diào)整因子系數(shù)由原來(lái)的14個(gè)簡(jiǎn)化為4個(gè)。
　　由于基準(zhǔn)保費(fèi)可以分解為基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)和基準(zhǔn)附加費(fèi)用兩部分，而基準(zhǔn)純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)為當(dāng)前基準(zhǔn)保費(fèi)的65%，附加費(fèi)用率則由各公司自行上報(bào)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2013年僅有兩家保險(xiǎn)公司的綜合費(fèi)用率小于指導(dǎo)費(fèi)用率的35%。太保綜合費(fèi)用率34%要好于平安的37%，在費(fèi)用率方面具有相對(duì)的比較優(yōu)勢(shì)。
　　一般而言，保險(xiǎn)公司低綜合費(fèi)用率將使其產(chǎn)品更有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，美國(guó)產(chǎn)險(xiǎn)公司的綜合費(fèi)用率可以控制在25%左右，遠(yuǎn)低于中國(guó)產(chǎn)險(xiǎn)公司，相應(yīng)的其可以在產(chǎn)品營(yíng)銷廣告、代理傭金、價(jià)格折扣上投入更多。數(shù)據(jù)顯示，國(guó)內(nèi)大型財(cái)險(xiǎn)公司的成本控制要明顯好于其他中小公司。
　　費(fèi)率調(diào)整系數(shù)簡(jiǎn)化為4個(gè)調(diào)整因子，使得費(fèi)率調(diào)整更具有可操作性。4個(gè)調(diào)整因子分別為：無(wú)賠款優(yōu)待及上年賠款記錄因子，與費(fèi)改前相比上浮上年出險(xiǎn)的系數(shù)值，下浮上年未出險(xiǎn)的系數(shù)值，目的是使保費(fèi)更好地匹配賠付風(fēng)險(xiǎn)成本。
　　車損險(xiǎn)車系導(dǎo)致的基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)成本差異，通過(guò)行業(yè)平臺(tái)帶出不同車系的差異基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)成本，使得保險(xiǎn)公司的定價(jià)更加準(zhǔn)確。渠道因子由各保險(xiǎn)公司自主設(shè)定，這種做法使渠道間的差異變小，渠道間的資源分配可做戰(zhàn)略性調(diào)整。自主核保因子也由公司自主設(shè)定。自主核保因子一般用在非車險(xiǎn)中，此次車險(xiǎn)費(fèi)改首次在國(guó)內(nèi)車險(xiǎn)中使用該條款，這增加了保險(xiǎn)公司的自主定價(jià)權(quán)。
　　上述4個(gè)調(diào)整因子其實(shí)是一種倒逼機(jī)制，促使各家保險(xiǎn)公司主動(dòng)尋求應(yīng)對(duì)數(shù)據(jù)質(zhì)量差、定價(jià)能力弱等問(wèn)題的解決途徑，提高自身的精算定價(jià)能力和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力。另一方面，在政策的引導(dǎo)下，保險(xiǎn)公司自主定價(jià)權(quán)的范圍將根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展情況和保險(xiǎn)市場(chǎng)成熟程度不斷擴(kuò)大，最終形成完全的商業(yè)車險(xiǎn)市場(chǎng)化定價(jià)機(jī)制。
　　根據(jù)行業(yè)的相關(guān)測(cè)算（自主核保因子和渠道因子都使用0.85），費(fèi)改后的費(fèi)率水平有一定程度的降低，行業(yè)總體商業(yè)車險(xiǎn)保費(fèi)下降幅度約在10%左右，由費(fèi)率下降引起的商業(yè)車險(xiǎn)賠付率上升幅度約在6%左右。
　　參考國(guó)外的商業(yè)車險(xiǎn)費(fèi)改經(jīng)驗(yàn)，短期來(lái)看，中國(guó)車險(xiǎn)費(fèi)改后的賠付率會(huì)升高，導(dǎo)致利潤(rùn)下降，但經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的消化后，車險(xiǎn)賠付率基本會(huì)穩(wěn)定下來(lái)，且有助于保險(xiǎn)公司篩選風(fēng)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)精確定價(jià)。另一方面，市場(chǎng)中的車險(xiǎn)產(chǎn)品會(huì)更加多樣化和透明化，保險(xiǎn)公司也會(huì)著力提升服務(wù)水平，以實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰。
　　車險(xiǎn)費(fèi)率的改革調(diào)整了基準(zhǔn)保費(fèi)計(jì)算方法，增加了費(fèi)率調(diào)整系數(shù)，其實(shí)就是相當(dāng)于把車險(xiǎn)定價(jià)權(quán)交給保險(xiǎn)公司，把產(chǎn)品的選擇權(quán)交給車主，擴(kuò)大了財(cái)險(xiǎn)公司定價(jià)的自主權(quán)，打破此前存在的商業(yè)車險(xiǎn)費(fèi)率畸高現(xiàn)象。保險(xiǎn)公司有一定的浮動(dòng)下調(diào)的權(quán)利，在設(shè)計(jì)費(fèi)率時(shí)可以更加靈活?？傮w而言，國(guó)內(nèi)大型財(cái)險(xiǎn)公司的成本控制有一定程度的相對(duì)優(yōu)勢(shì)，且服務(wù)網(wǎng)絡(luò)更為完善，定價(jià)技術(shù)更高。

　　無(wú)憂保提示：綜上所述可知，近日，保監(jiān)會(huì)印發(fā)了《意見(jiàn)》，這意味著商業(yè)車險(xiǎn)改革邁出了實(shí)質(zhì)性的步伐。此次商業(yè)車險(xiǎn)改革將費(fèi)率調(diào)整系數(shù)簡(jiǎn)化為4個(gè)調(diào)整因子，包括無(wú)賠款優(yōu)待及上年賠款記錄因子、下浮上年未出險(xiǎn)的系數(shù)值等。