目前金融業(yè)的分業(yè)經營制度，并沒有阻擋保險和基金業(yè)的合作欲望。英國保誠集團一官員日前在上海表示，該公司在華合資的信誠基金與信誠人壽將合作開發(fā)投資連接保險（投連險）產品。這一做法被看作是保險與基金的“跨行業(yè)”合作。

英國保誠集團基金管理業(yè)務亞洲區(qū)執(zhí)行總裁孫逸杰（AjaySrini－vasan）表示，合作的核心是，將基金公司開發(fā)的產品，應用于保險公司投連險產品，從而實現保險產品與基金產品的“嫁接”。雖然現階段囿于政策法規(guī)的限制和具體操作上的一些障礙，短期內不可能實現與信誠人壽相關業(yè)務的交叉銷售，但在政策允許的范圍內，雙方卻可以通過合作開發(fā)投連險，實現產品緊密連接。

所謂投資連接保險，就是客戶在將保費交給保險公司后，一部分進入保險賬戶，用于風險保障，另一部分進入投資賬戶，用于投資，投資盈虧由投保人承受。目前信誠人壽已經推出信誠“運籌”慧選投資連接保險，該險種有三項賬戶可供選擇，一個賬戶同時投基金和債券，一個賬戶主要投入債券，一個賬戶主要投基金。

假設信誠人壽未來設計的投連險資金全部進入投資賬戶，而該賬戶又全部投資信誠基金管理的基金，則意味著信誠人壽所賣的投連險產品，實際是一只地地道道的基金。

孫逸杰表示，保誠集團在亞洲大部分地區(qū)都同時提供壽險和基金業(yè)務，作為財富管理業(yè)務的兩大支柱，壽險和基金總是緊密相連。以保誠在全球的經驗來看，保險和基金結合的優(yōu)勢在于，保險公司可以專心于開發(fā)和管理傳統(tǒng)保險業(yè)務，而把所有涉及投資方面的業(yè)務都交給基金公司。信誠人壽與信誠基金未來在投資連接險業(yè)務上的合作，就是這一業(yè)務模式的充分體現。

信誠人壽與信誠基金的股東都是英國保誠集團與中信集團，這也是內地金融領域唯一的類似案例。目前，盡管安聯集團在內地市場既有保險又有基金，但其中方合作者并非同一家，而“信誠系”的“同父同母”股權架構，為雙方的緊密合作提供了基礎。

孫逸杰沒有具體透露信誠人壽與信誠基金合作的細節(jié)，僅表示雙方仍然在商談的過程中。信誠基金總經理石志成表示，雙方的合作將在信誠基金發(fā)出第一只基金后進行，此外，這項合作還需要得到保監(jiān)會與證監(jiān)會的支持，信誠基金已就此項合作向兩個監(jiān)管部分做過相關匯報。

[ 保險快遞 ][ 2006年2月17日 ]編輯整理: [ 中國保險網 ]  東方早報/肖莉

【作者：肖莉】  【出處：東方早報】