中國工商銀行資產(chǎn)托管部副總經(jīng)理肖婉如

新浪財經(jīng)訊 迎接中國基金業(yè)十周年-中國基金投資者服務(wù)巡講大型活動新聞發(fā)布會，于2007年7月21日在北京舉行，中國工商銀行資產(chǎn)托管部副總經(jīng)理肖婉如在會上發(fā)表了精彩演講，以下為肖婉如精彩觀點：

肖婉如：尊敬的各位來賓，各位朋友大家下午好。非常高興有機會來參加這樣一次活動，我們也非常感謝，剛才有很多嘉賓已經(jīng)感謝過了，但是我還要感謝我們的主辦方，為啟動這樣一次大型的活動所做的努力。銀行托管是基金利益的守護神，所以在整個基金的相關(guān)的人當中，可能投資人對我們托管人是最不了解的，所以我想通過今天這樣一次活動，或者是這樣一個系列活動，通過媒體的宣傳，使更多的投資者了解托管，了解他們的基金運作是靠什么樣的模式，來得到了利益的根本的保護。所以我今天非常愿意和大家一起來探討我們基金發(fā)展的歷程。

可能大家已經(jīng)多次提到這么一個數(shù)據(jù)，這么幾組數(shù)據(jù)，10年來中國基金業(yè)取得了巨大的成就，舉世矚目，我們基金規(guī)模超過已經(jīng)18000億，非常了不起。我們基金份額超過了12000多份，基金只數(shù)超過300家，10年不到，這樣一組數(shù)據(jù)是令人震撼的，也是令人欣慰的?，F(xiàn)在我們說基金它已經(jīng)成為了中國資本市場一股重要的、穩(wěn)定的力量。同時它也成了我們老百姓最理想，最愿意選擇的投資理財?shù)漠a(chǎn)品。特別是從去年以來，基金的投資熱情不減，投資人獲得了很好的回報。作為中國第一家托管銀行，也是最大的托管銀行，我們幸運地參與和見證了整個中國基金業(yè)發(fā)展的歷程。大家知道第一支封閉式，第一批兩支，就是工商銀行提供的托管服務(wù)。我們作為托管人扮演了一個特殊的角色，這個角色在整個基金參與當中，是無法替代的。應該這么說，可以這么說，沒有托管制度的建立，就沒有今天的興旺發(fā)達，昌盛的基金業(yè)。我利用這次機會給大家介紹一下托管人在這里面起到什么樣的作用。首先托管制度的建立，為基金業(yè)的發(fā)展，為基金的穩(wěn)健運作，規(guī)范運作打下了良好的信用基礎(chǔ)。它開創(chuàng)了中國規(guī)范化投資的新模式，為投資者和管理人之間搭建起了一個信用的橋梁。因為投資人把錢交給基金公司，不一定那么相信，但是有托管人在中間做橋梁，投資人就放心了，成了其他委托財產(chǎn)產(chǎn)品的樣本。大家知道后來興起一些理財產(chǎn)品，包括信托的理財，卷商的理財，社?；?/a>等等都是按照我們基金的樣板來引進托管制度的。今天托管人所履行的保管資產(chǎn)，會計核算，精算估值三項基本工作，確保了基金資產(chǎn)的安全，使估值核算的準確率大大提高。成為基金有力的后勤保障。其次我們托管人履行的共同受托和交易監(jiān)督的職責，這個托管人的職責在國外的托管人當中是沒有的，這是基于我們中國現(xiàn)狀的一種特色。我們充當了整個基金資產(chǎn)和基金投資人利益的保護神、維護者。如果把基金的發(fā)展比喻成一條高速公路的話，我們就是這條高速公路上的檢查，我們是很艷麗的交警。我們對投資的范圍，投資的風格，投資的合法性的監(jiān)督，使基金更加規(guī)范運作，以及成為了有效監(jiān)督基金運作的一個很好的手段。同時我們也是監(jiān)管機關(guān)的得力助手，也成了投資人最信賴的管家。第三托管人起的作用，它就是配合基金管理人，對基金產(chǎn)品的創(chuàng)新，起了很多的作用。我們配合基金管理人，從第一只封閉式基金，開放式基金、ETF基金等等，大家聽到所有的第一，這里面創(chuàng)新產(chǎn)品，都有托管人一份智慧和一份辛勞。應該可以說，每一項創(chuàng)新都離不開托管人的付出。無論過去，還是現(xiàn)在，還是將來，我想托管人永遠是基金創(chuàng)新的一支重要的力量。工商銀行我剛才也講到了我們是最大的托管銀行。應該說10年來，應該很幸運啊，我本人也是第一批從業(yè)人員，第一批開始為托管基金做服務(wù)的工作人員。10年來我們實現(xiàn)了超常規(guī)的發(fā)展的規(guī)模，到6月末已經(jīng)達到了80支，大家知道整個市場是300支，整個托管規(guī)模超過了6000億，占整個總市值的34%，超過了三分之一。持續(xù)10居全行業(yè)之首。我們同時和南方等30多家基金公司，建立了合作關(guān)系，共同創(chuàng)造了一個合作平臺，營造了一個互利共盈的局面。10年來，托管人秉承誠實信用，銳意進取，開拓創(chuàng)新的精神，我們應該說創(chuàng)造了一個一個輝煌的業(yè)績。1998年我們是第一家托管人，托管了第一批兩支封閉式基金，同時在2002年我們又作為第一批開放式基金的托管人，02年以來工商銀行配合基金管理公司，先后推出了第一批指數(shù)基金，保本基金，貨幣市場基金，ETF基金，還有創(chuàng)新封閉式基金等等，可以只要聽到市場上的創(chuàng)新，應該就有工商銀行的名字。從這點來說，工商銀行托管的歷史就是一支創(chuàng)新發(fā)展的歷史。

工商銀行在托管服務(wù)當中，我們堅持了業(yè)務(wù)發(fā)展和風險管理并重的理念，所以形成了一套完整的風險控制的組織體系和風險管理文化。我們工商銀行首家引入簽名認證的首家銀行，就是有點類似于企業(yè)的ISO9000系列認證，就是資格認證，它表示了我們的風險控制能力，我們運作的規(guī)范化已經(jīng)達到了國際的標準，我們現(xiàn)在是國內(nèi)唯一一家。工商銀行為了給客戶來提供這樣的優(yōu)質(zhì)托管的服務(wù)。我們也是業(yè)內(nèi)唯一的一家自主開發(fā)我們的托管系統(tǒng)。剛才我們許總說了，規(guī)模越來越大，投資的品種越來越多，投資的隊伍越來越大，我們靠人工來監(jiān)督或者來核算行不行？已經(jīng)不行了，所以我們要依靠強大的科技力量，強大的系統(tǒng)。我們工商銀行自己開發(fā)了六套系統(tǒng)。經(jīng)過了四次大的升級。通過這樣一些升級，會計系統(tǒng)，風險評估系統(tǒng)等等，通過這樣的升級，達到什么樣的目的？就是更有利于更多品種的基金，更加滿足不同客戶的需要，我們開發(fā)的這些產(chǎn)品，開發(fā)的這些系統(tǒng)，相當大一部分，在行業(yè)領(lǐng)先的優(yōu)勢非常突出。其中有一部分我們獲得的人民銀行頒發(fā)的科技獎項。我在這里粗略地給大家展示一下工商銀行托管業(yè)務(wù)的一些成果，是想說明我們工商銀行托管業(yè)務(wù)的發(fā)展，實際上中國基金業(yè)發(fā)展的一個縮影。同時也是我們中國金融改革和商業(yè)銀行股份制改革成就的一個縮影，同時也是商業(yè)銀行重點開辦或者是重點發(fā)展中間業(yè)務(wù)的這么一個突出的代表。我們將這些成果和大家一起分享，希望大家一起來體驗我們這10年的創(chuàng)業(yè)，10年的艱辛，10年的成就，10年的輝煌。但是不是我們就高枕無憂了？是不是我們就感覺很輕松了？回答是否定的。因為我們的整個基金業(yè)，我們的托管業(yè)務(wù)是在迅速發(fā)展，在整個發(fā)展過程中，出現(xiàn)了很多的問題，剛才大家都提到了，從王主任還有我們許總，各位發(fā)言的嘉賓都提到了很多。我們還存在很多亟待解決的問題，特別是投資者教育的問題。比如說我們自律的這種弱化，然后產(chǎn)品的同志化程度比較高，整個社會的投資理念，長期投資的文化沒有建立起來等等，所有這樣的一個活動，能夠幫助我們整個行業(yè)里面去克服，或者是改善或是解決這些問題。所以我們今天不僅是回顧未來，給大家展現(xiàn)成果，我們覺得更重要的是面對未來。我們面對投資人，我們今天主要的生力軍，所以我們要給他們更多的服務(wù)。我們通過這樣一個活動，我想它要達到的目的，不僅僅說前面的使命，我們未來的使命，20年，甚至100年，我們現(xiàn)在正在做這項工作的人，我們能做什么，我能多做點什么？我們能給投資人多提供點專業(yè)的服務(wù)。所以10年來，我們看到的投資者隊伍在不斷擴大。從去年以來，投資人也得到了非常好的回報，所以說基金出現(xiàn)了這樣那樣的一些問題，我覺得這些問題都是前進過程中的問題。都是在每個市場發(fā)展過程中必須，或者是都碰到過的問題，都會出現(xiàn)這樣的問題。比如說投資行為的隨意性，投資人大進大出，盲目追求收益，盲目攀比收益率，短期收益率，而不是看長期的收益率。所以投資人的這種不成熟的行為，應該說對市場的穩(wěn)定和發(fā)展，對我們基金業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展是一些不好的因素。所以我們認為，作為中國的托管人，特別是我們工商銀行作為最大的托管人，在證監(jiān)會的倡導下，我們和各方一起來做好投資人教育工作，這是責無旁貸的。我們工商銀行也做了一些工作，比如說購買了最多的，最大量的證監(jiān)會協(xié)會投資教育的手冊，擺放在我們的網(wǎng)點。另外我們通過網(wǎng)站，我們柜臺的網(wǎng)點，大量宣傳，正確引導理性投資的行為。同時我們也加強對我們自身的營銷隊伍的培訓，讓他們首先要理解，讓他們要成為一個成熟的投資人，他才去引導一個正確的投資行為。同時我們做了非常艱難的工作，我們經(jīng)過幾年大力的推行基金定投，就是定期投資，引導投資人，樹立長期投資的理念。我們試圖通過我們這些努力，改變一下現(xiàn)在的部分的投資行為，引導正確的投資理財觀念，同時我們工商銀行自己建立一套基金的業(yè)績評價系統(tǒng)。我們自己搞了一個評價，我們是不對外的，但是我們是作為投資時候來用的，我們這個評價是比較獨特的，我們看的不是絕對收益，是扣除風險的收益，我們評的不是短期業(yè)績，所以從我們評價系統(tǒng)來講，我們做了這些基礎(chǔ)工作，就是想引導投資人，不要看一時的業(yè)績，不要看一時絕對高的匯報，一定是風險和收益相匹配的這么一種長期投資理財?shù)钠贩N，它不是投資的工具。所以我們認為我們肩負著這樣的使命，還有更多的工作要做，所以參加這樣一次大型的投資者教育的活動，我們非常樂意。我們想在這方面盡量多做一些工作。大家都知道成熟的市場，或者是叫市場的成熟，需要規(guī)范的、健康的市場環(huán)境?；鸬陌l(fā)展需要我們所有的參與方、投資方、托管人等各方面的共同努力，我們相信中國的經(jīng)濟會持續(xù)健康地向前發(fā)展。中國的資本市場也將更加規(guī)范，更加壯大興旺。所以中國的基金業(yè)也會越來越好。我們祝愿這一次的巡講活動取得圓滿的成功。同時我也拜托各位媒體的朋友，多多宣傳托管人的作用，提示一下投資的風險，讓我們廣大投資人，投資得明白，堅持長期投資的理念，謝謝大家。

2007年08月13日 21:25 新浪財經(jīng)