按月定投開(kāi)放式基金3000元，再定期取出投放養(yǎng)老年金，退休后每月就能領(lǐng)到可觀數(shù)額

理財(cái)周報(bào)記者 李曄斌/文

退休，在此刻仿佛是件遙遠(yuǎn)的事，但是退休后的生活水平卻由此刻決定。除了社保、商業(yè)保險(xiǎn)，還有什么可以保障我們的退休生活？

從現(xiàn)在開(kāi)始我們的養(yǎng)老理財(cái)計(jì)劃。

高收益率、低風(fēng)險(xiǎn)性以及強(qiáng)制儲(chǔ)備功能是養(yǎng)老理財(cái)?shù)娜齻€(gè)必要條件，在可承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)下，相較于銀行存款和養(yǎng)老保險(xiǎn)，定期定額投資基金或許是養(yǎng)老的首選投資工具。

從風(fēng)險(xiǎn)性來(lái)看，基金定投之所以具有較低的風(fēng)險(xiǎn)性能，是由其投資的方式?jīng)Q定的：定期劃撥一定的款額(通常月扣，扣除額度可自定)對(duì)投資者的日常生活支出的影響很小，而多次小額的投資方式平均了市場(chǎng)波動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

案例1：15年養(yǎng)老定投百萬(wàn)養(yǎng)老

劉先生45歲，劉太太46歲，兩位都是中學(xué)教師。他們有一個(gè)剛上大學(xué)的女兒。家庭年收入10萬(wàn)元，日常生活支出每月3000元?，F(xiàn)有住房一套，90平方米。存款30萬(wàn)元，無(wú)其他投資。

考慮到養(yǎng)老，李先生想用28萬(wàn)購(gòu)買(mǎi)一處商鋪，選擇包租方式來(lái)獲取收益，解決兩人未來(lái)的養(yǎng)老問(wèn)題。問(wèn)理財(cái)周報(bào)是否有更佳的理財(cái)方式？

理財(cái)周報(bào)小貼士：

劉先生一家收入穩(wěn)定，欲用差不多接近全部的存款來(lái)購(gòu)置房產(chǎn)，未免顯得偏激和冒險(xiǎn)。偏激是指，這種投資會(huì)讓家庭的固定資產(chǎn)比例過(guò)高，雖然會(huì)增加現(xiàn)金流，但一旦家庭有新的需求，會(huì)在相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間里都難以應(yīng)急變現(xiàn)。冒險(xiǎn)是指，投資過(guò)于單一容易產(chǎn)生很多風(fēng)險(xiǎn)，比如包租要提前設(shè)定將來(lái)的回報(bào)率，就不能完全抵制未來(lái)的通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，而這種包租類(lèi)商鋪多會(huì)在較長(zhǎng)時(shí)間里不方便自行轉(zhuǎn)讓?zhuān)⑶疫€存在一定的房產(chǎn)跌價(jià)風(fēng)險(xiǎn)。

理財(cái)周報(bào)建議劉先生放棄原來(lái)的購(gòu)置商鋪計(jì)劃，把現(xiàn)有存款重新配置。將存款分別用貨幣基金和開(kāi)放式基金來(lái)做重新組合，存款陸續(xù)到期時(shí)選擇平衡型基金介入，意圖不明確時(shí)都用貨幣基金來(lái)做過(guò)渡。

一般情況下，劉先生和劉太太最早會(huì)在60歲左右真正退休，那在這十幾年里，仍然會(huì)有比較穩(wěn)定的收入。建議按月定投開(kāi)放式基金3000元，用定投基金的錢(qián)再定期取出投放養(yǎng)老年金，退休后每月就能領(lǐng)到可觀的數(shù)額了。加上兩人的退休金，會(huì)大抵與現(xiàn)在的收入持平，即使考慮通貨膨脹，也足夠保持現(xiàn)在的生活水準(zhǔn)。

根據(jù)基金定投計(jì)算公式：M=a(1+x)[-1+(1+x)n]/x，（M：預(yù)期收益、a：每期定投金額、x：收益率、n：定投期數(shù)(公式中為n次方)）

假定長(zhǎng)期基金定投年收益率10%，則到時(shí)劉先生可取到的退休金大致有：3000×12×1.1×[-1+(1+0.1)15]/0.1=125萬(wàn)

案例2：私營(yíng)業(yè)主穩(wěn)健型養(yǎng)老

李先生夫婦今年50歲左右，兩人經(jīng)營(yíng)著一家外貿(mào)公司，兒子17歲，明年將要參加高考，同時(shí)以出國(guó)為目標(biāo)。

夫婦兩人月收入在100000元左右。李先生一家居住在一套176平方米的三居室樓房?？紤]到公司需要流動(dòng)資金，家里只有1年期定期存款100萬(wàn)元，月平均生活費(fèi)30000元。李先生夫婦希望能夠支持兒子讀完大學(xué)，然后就籌備退休規(guī)劃。

理財(cái)周報(bào)小貼士：

李先生的家庭即將步入成熟期，家庭結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單。近期的家庭理財(cái)目標(biāo)除了準(zhǔn)備子女大學(xué)教育金外，最主要的就是進(jìn)行夫婦兩人的退休規(guī)劃。

以國(guó)外大學(xué)教育金每年30萬(wàn)元計(jì)，李先生的兒子讀完大學(xué)約需要120萬(wàn)元。那么，李先生現(xiàn)有儲(chǔ)蓄中并無(wú)退休規(guī)劃的基金。

理財(cái)周報(bào)小貼士：

李先生夫婦因?yàn)閷儆谒綘I(yíng)業(yè)主，并不享有社會(huì)保險(xiǎn)、醫(yī)療保險(xiǎn)、住房公積金等社會(huì)保險(xiǎn)賬戶，要保持現(xiàn)在的生活質(zhì)量，非常需要進(jìn)行退休規(guī)劃。

李先生夫婦現(xiàn)在均為50歲，至少還可以工作10年，10年后雙雙退休，按照目前城市居民的期望壽命，他們退休后至少還要生存20年。

如果按照現(xiàn)在的儲(chǔ)蓄狀況，每年李先生可以儲(chǔ)蓄70萬(wàn)元。假設(shè)在今后10年的工作期間，李先生按照現(xiàn)在的儲(chǔ)蓄速度，采用穩(wěn)健的投資方式，每年預(yù)期4%的收益回報(bào)率，基本上可以滿足李先生夫婦的退休生活需求。

目前測(cè)算應(yīng)該是最樂(lè)觀的計(jì)算，不包括期間可能發(fā)生的意外，以及為兒子今后結(jié)婚準(zhǔn)備房子首付的儲(chǔ)蓄。

理財(cái)周報(bào)方案：

第一，李先生夫婦根據(jù)自己身體健康狀況，分別購(gòu)買(mǎi)一份大病保險(xiǎn)和10年定期壽險(xiǎn)，以防在籌備養(yǎng)老金期間發(fā)生意外。

第二，現(xiàn)有的100萬(wàn)存款用作兒子出國(guó)教育金，另外開(kāi)立賬戶進(jìn)行養(yǎng)老規(guī)劃。

第三，在每月70000元儲(chǔ)蓄中，拿出20000元放入活期儲(chǔ)蓄，以備不時(shí)之需；另外50000元進(jìn)行平衡型基金（年收益率5%）的定期定投，積累退休基金。

如果不發(fā)生意外，10-15年后，李先生夫婦應(yīng)該能夠準(zhǔn)備所需金額的退休養(yǎng)老基金數(shù)額可以達(dá)到：50000×12×1.05×[-1+(1+0.05)^10]/0.05=792萬(wàn)，不僅能滿足退休要求，并能為兒子購(gòu)置婚房。