廖先生今年42歲，目前年收入8萬(wàn)元左右，每月各項(xiàng)開(kāi)銷共4000元。有住房一套，貸款已還清，存款20萬(wàn)元，股票市值5萬(wàn)元。

理財(cái)目標(biāo)：廖先生目前獨(dú)自一人生活，希望理財(cái)專家提供一個(gè)養(yǎng)老理財(cái)計(jì)劃，保證他退休后的生活質(zhì)量。

【專家理財(cái)方案】

如果將人一生中不同年齡階段所對(duì)應(yīng)的收支變化普遍規(guī)律用“生命周期十字坐標(biāo)”來(lái)表示，那么代表“退休”的縱軸是一條明顯的分界線，在它的右邊即退休后資產(chǎn)積累的速度逐漸降低以致停頓，財(cái)富在不斷地消耗中，如果過(guò)早消耗完積累的財(cái)富，將出現(xiàn)養(yǎng)老金缺口。進(jìn)行養(yǎng)老規(guī)劃就是未雨綢繆，提前預(yù)估養(yǎng)老金缺口并通過(guò)理財(cái)規(guī)劃來(lái)防范養(yǎng)老金不足的風(fēng)險(xiǎn)。

養(yǎng)老金的來(lái)源主要有三方面：社保，退休前的財(cái)富積累(包括現(xiàn)金、股票、基金、貴金屬、物業(yè)出租收入、古玩字畫等)，商業(yè)保險(xiǎn)。我們?cè)谶@里主要分析如何通過(guò)后兩種方式來(lái)進(jìn)行以養(yǎng)老為目的的投資。

首先分析一下廖先生的養(yǎng)老金是否有缺口。假設(shè)廖先生在60歲時(shí)退休，余壽25年，通脹率3%，退休后年支出減少為現(xiàn)在的80%，那么至少需要養(yǎng)老金約163萬(wàn)元。從目前積累的資產(chǎn)來(lái)看，養(yǎng)老金有缺口。

通過(guò)投資加快財(cái)富積累的途徑多種多樣，廖先生要根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、年齡特征、掌握的投資知識(shí)等來(lái)選擇投資品種，如果風(fēng)險(xiǎn)承受能力低，不能承受本金的損失和收益的波動(dòng)，以低風(fēng)險(xiǎn)的短期信托產(chǎn)品+債券類產(chǎn)品(國(guó)債，債券基金)為主；如果能承受一定的風(fēng)險(xiǎn)收益，追求長(zhǎng)期投資帶來(lái)的穩(wěn)定回報(bào)，以債券基金+股票基金定投+黃金投資為主，假設(shè)投資債券基金15萬(wàn)元，平均年收益率5%，股票型基金每月定投1600元，平均年收益率15%，在18年后可以累積資金約210萬(wàn)元；此外，購(gòu)買投資型金條，能在很大程度上實(shí)現(xiàn)保值，銀行銷售的投資型金條多數(shù)可以回購(gòu)，變現(xiàn)能力強(qiáng)。

最后，商業(yè)保險(xiǎn)作為養(yǎng)老金的補(bǔ)充，在選擇時(shí)要注意繳費(fèi)金額、繳費(fèi)方式和領(lǐng)取方式的不同。繳費(fèi)方式：每年繳納保費(fèi)直到約定期限，或一次性繳納保費(fèi)等。保險(xiǎn)金的領(lǐng)取方式：達(dá)到一定年齡后每年或每月領(lǐng)取，或一次性全部領(lǐng)取等。領(lǐng)取年限也有不同：領(lǐng)取到約定年齡(比如75歲、80歲)，或終身領(lǐng)取等。年繳保費(fèi)最好不超過(guò)年收入的10%，要綜合比較繳費(fèi)成本與領(lǐng)取方式，既不給自己帶來(lái)負(fù)擔(dān)，又能在需要時(shí)領(lǐng)取到保險(xiǎn)金。