家住青山的王先生說，2009年，他在青山的一家銀行主動(dòng)購買了1.3萬元的5年期銀保產(chǎn)品。2010年3月1日開始分紅，第一次分紅269.96元；2011年分紅231.58元；今年3月1日，分紅101.04元。

　　王先生說，頭兩年分紅200多元，雖說收益低于1年期定期存款，但比存活期還是高不少。不過他不明白的是，為何保險(xiǎn)產(chǎn)品的分紅一再遞減？

　　據(jù)一家國有壽險(xiǎn)公司代理業(yè)務(wù)部負(fù)責(zé)人介紹，銀保產(chǎn)品與單純的金融理財(cái)產(chǎn)品不同，它是保險(xiǎn)而不是單純的理財(cái)產(chǎn)品，多是投資型的保險(xiǎn)險(xiǎn)種，而投資就可以產(chǎn)生分紅。因此，它最大的賣點(diǎn)是"保障+收益+分紅"。記者了解到，銀保產(chǎn)品大致可分為：意外醫(yī)療消費(fèi)型、定期還本保障型、理財(cái)分紅型三類?，F(xiàn)在銀行銷售的，多數(shù)以理財(cái)分紅型的產(chǎn)品為主：滿期還本+多于儲(chǔ)蓄的利息，年利率在2%~6%不等，一般保險(xiǎn)滿期在10年以上，繳費(fèi)期為一次性躉交或者三年/五年/十年分期交付，保險(xiǎn)期限可達(dá)15或20年。

　　舉例來說：以一款分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品為例，每年交費(fèi)1萬元，交納10年，共交費(fèi)10萬元。若被保險(xiǎn)人生存至15年期滿時(shí)，累計(jì)可領(lǐng)取滿期保險(xiǎn)金11.99萬元。若其間被保險(xiǎn)人身故，最高可給付身故保險(xiǎn)金35.97萬元。此外，由于此險(xiǎn)種為分紅類產(chǎn)品，可根據(jù)每年的分紅情況有一定的紅利金。

　　一家壽險(xiǎn)公司的負(fù)責(zé)人說，相對于傳統(tǒng)壽險(xiǎn)產(chǎn)品而言，除了給予生命保障外，它還具有較強(qiáng)的投資功能。一般會(huì)把投保人所繳付的保費(fèi)，按照不同的比例分為兩個(gè)賬戶：一是較少部分保費(fèi)進(jìn)入保障賬戶，用于保障功能；其余較多的部分進(jìn)入投資賬戶。而收益主要來源于投資賬戶。當(dāng)然，高收益伴隨著高風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)則由客戶自己承擔(dān)。

　　至于為何購買的保險(xiǎn)每年分紅遞減甚至虧損？該負(fù)責(zé)人說，銀保產(chǎn)品除了合同約定的保障外，收益和分紅往往來自于股市、基金、債券等投資。而中國股市這兩年來不景氣，因此，大多數(shù)保險(xiǎn)公司在股票市場的投資多虧損嚴(yán)重。也因此，就導(dǎo)致保險(xiǎn)產(chǎn)品出現(xiàn)低收益或者虧損。