怎樣科學(xué)規(guī)劃養(yǎng)老投資

　　隨著人們生活水平的提高、平均壽命的延長，老年人退休后的養(yǎng)老問題日益引起社會關(guān)注。

　　對多數(shù)退休老人而言，退休后由于收入銳減、醫(yī)療費用漸增、休閑需求和對子女的扶助負(fù)擔(dān)增加等原因，養(yǎng)老問題十分突出。只有提前做好養(yǎng)老規(guī)劃，科學(xué)地儲備好自己的養(yǎng)老基金，多種途徑和方式籌措養(yǎng)老金，才能解決好養(yǎng)老問題。

　　退休后的生活水平取決于“養(yǎng)老收入替代率”。其中，“養(yǎng)老收入基本替代率”是職工退休時的全部養(yǎng)老收入與退休前當(dāng)?shù)厣鐣骄べY水平之間的比率，這是個人與社會的橫向比較；而“養(yǎng)老收入實際替代率”是職工退休時的全部養(yǎng)老收入與退休前其本人實際工資水平之間的比率，這是個人退休前后的縱向比較。根據(jù)國際慣例,替代率若保持在70%—85%之間，就能保證生活水平不下降。

　　在中國現(xiàn)行社保養(yǎng)老體制下，養(yǎng)老金替代率仍不高，遠(yuǎn)低于80%。同時，不同收入水平的人，其社保能提供的“基本替代率”和“實際替代率”也是不同的。據(jù)測算，月工資越低，退休時社保養(yǎng)老金實際替代率越高，但基本替代率略低；月工資越高，退休時社保養(yǎng)老金實際替代率越低，也就是說工資越高的人退休后靠社保養(yǎng)老金維持的實際生活水平下降越厲害，越需要做退休規(guī)劃。

　　因此，對多數(shù)退休老人而言，基本的養(yǎng)老應(yīng)由最確定的方式來滿足。“養(yǎng)老收入基本替代率”應(yīng)該由社保養(yǎng)老和年金養(yǎng)老保險來實現(xiàn)，退休后每月基本養(yǎng)老收入的缺口（即社保月領(lǐng)養(yǎng)老金和80%養(yǎng)老收入基本替代率之間的差距）應(yīng)該由商業(yè)年金保險來彌補。年金保險和社保一樣，具有活多久領(lǐng)多久的特征，可以保證職工退休后不管發(fā)生任何情況，也不管壽命有多長，都能保證最基本的生活水平。

　　對于退休前收入較高的人群來說，可以在用社保養(yǎng)老和年金保險滿足基本養(yǎng)老需求（80%的養(yǎng)老收入基本替代率）的基礎(chǔ)之上，通過購買更多的年金保險、儲蓄存款、各種投資和購買房產(chǎn)等綜合養(yǎng)老方式來籌措更多的養(yǎng)老金，提高退休后的養(yǎng)老收入實際替代率，以保持原來的生活水平不顯著下降。