名詞解釋個人稅收遞延型養(yǎng)老保險

　　所謂個稅遞延型養(yǎng)老保險，是商業(yè)養(yǎng)老保險的一種，指投保人所繳納的保險費在一定比例之內(nèi)，可以在個人所得稅前扣除，將來退休后領(lǐng)取保險金時再補繳個人所得稅，這有別于目前個人收入納稅后才交納保險金的做法。考慮到這幾十年時間中的投資復(fù)利因素，這一產(chǎn)品實際能起到個稅“減負(fù)”和養(yǎng)老金加速增值的作用。這種做法在國外十分流行，政府借此鼓勵居民購買養(yǎng)老保險以獲得養(yǎng)老風(fēng)險保障，緩解個人和社會都面臨著的養(yǎng)老難題。

　　國外最有名的個稅遞延型養(yǎng)老保險計劃當(dāng)屬美國的401K年金計劃。按該計劃，企業(yè)為員工設(shè)立專門的401K賬戶，員工每月從其工資中拿出一定比例的資金存入養(yǎng)老金賬戶，而企業(yè)一般也為員工繳納一定比例費用(不超過員工繳納費用)。員工自主選擇證券組合進(jìn)行投資，收益計入個人賬戶。當(dāng)員工退休后從該賬戶領(lǐng)取養(yǎng)老金時，只需繳納一般收入稅(投資期間的利息等投資性收益同樣享受稅收遞延優(yōu)惠)。該計劃多年的實踐經(jīng)驗表明，它的延遲納稅功能深受企業(yè)和員工歡迎。

　　養(yǎng)老體系不可或缺的一環(huán)

　　大都會人壽中國區(qū)CEO貝克俊接受采訪時表示，延稅養(yǎng)老保險是現(xiàn)代養(yǎng)老體系“三條腿走路”中不可或缺的一環(huán)。早在1949年，美國著名保險精算師霍豪斯就將美國養(yǎng)老金保障體系形象地稱之為three-leggedstool“三條腿的板凳”，即政府主辦的社會保障(第一支柱)、雇主主辦的企業(yè)年金(第二支柱)及個人養(yǎng)老(個人退休賬戶、個人商業(yè)保險、個人儲蓄與投資)三大支柱。此后，由這三支柱構(gòu)成的多層次社會保障體系開始風(fēng)靡全球并被證明行之有效。

　　在美國，養(yǎng)老金總資產(chǎn)20多萬億美元中，政府養(yǎng)老金占12.5%；企業(yè)年金(如401K計劃)占64.0%，個人退休賬戶占比23.5%。經(jīng)合組織34個成員國養(yǎng)老金儲備中，第二、第三支柱平均占到80%，第一支柱僅占20%。而中國卻恰恰相反，到2010年底，中國的養(yǎng)老金總資產(chǎn)2萬多億元中，政府養(yǎng)老金占比89.5%，企業(yè)年金10.5%，個人退休賬戶幾乎沒有。

　　之所以我國養(yǎng)老保險體系會形成這種瘸腿情況，是由于我國在計劃經(jīng)濟時期企業(yè)職工養(yǎng)老由政府統(tǒng)包，因此直到上世紀(jì)90年代后才開始陸續(xù)建立這三大支柱。然而由于種種原因，作為第一支柱的社保養(yǎng)老金早已和其他社會保險金一起實現(xiàn)了稅前列支(免稅)，作為第二支柱的企業(yè)年金的稅收優(yōu)惠幅度卻非常有限，而作為第三支柱的個人商業(yè)養(yǎng)老保險，雖然投保人在領(lǐng)取養(yǎng)老金時無需繳納個人所得稅，但在商業(yè)養(yǎng)老保險的繳費環(huán)節(jié)，卻沒有任何相應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策。

　　結(jié)果造成中國的現(xiàn)狀是只有社保這一根柱子高高挺立，另外兩根短得不行。因此絕大部分國人依然把退休養(yǎng)老的希望完全寄托在社保養(yǎng)老金上，這也是絕大部分民眾反對延遲退休和延遲領(lǐng)取養(yǎng)老金的重要原因。

　　貝克俊還指出，目前養(yǎng)老體系結(jié)構(gòu)對社保養(yǎng)老金的過度依賴，以及人口老齡化的日趨嚴(yán)重，給社保養(yǎng)老保險造成沉重的壓力，空賬日益加大。因此必須盡快通過制度創(chuàng)新和市場化運作來發(fā)展和壯大企業(yè)年金和個人養(yǎng)老保險這兩大支柱，改變養(yǎng)老體系對第一支柱的過重依賴，發(fā)揮養(yǎng)老體系的整體功能。平安養(yǎng)老保險股份有限公司董事長兼CEO杜永茂也表示，當(dāng)務(wù)之急是要通過稅延養(yǎng)老保險的盡快推出，來調(diào)動國民個人積累養(yǎng)老金的積極性，由儲蓄性養(yǎng)老資金轉(zhuǎn)變投資性養(yǎng)老資金，盡快實現(xiàn)增值，來積累養(yǎng)老金。