主持人：既然有那么多方式可以選擇，那么商業(yè)養(yǎng)老保險對于個人養(yǎng)老儲備有什么獨(dú)特之處？是不是在股市、房市有很多機(jī)會的時候，商業(yè)養(yǎng)老保險在養(yǎng)老基金增值上沒什么優(yōu)勢？

　　沈林靈：商業(yè)養(yǎng)老保險有它不可取代的作用。一個重要的原因是，保險公司可以投資于個人無法參與的投資項(xiàng)目和品種，投資途徑多了風(fēng)險就會分散些。

　　袁通君：國家和企業(yè)為養(yǎng)老籌措資金有兩種模式：一種是收益確定型，國際上通稱為DB(definedbenefit)模式，另一種為繳費(fèi)確定型，稱為DC(definedcontribution)模式。

　　我國的社保是DB和DC相結(jié)合的模式，統(tǒng)籌賬戶部分用的是DB模式，個人賬戶部分是DC模式。而企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老保險部分，保險公司提供的年金保險是DB模式，現(xiàn)在的企業(yè)年金是DC模式。

　　經(jīng)濟(jì)危機(jī)出現(xiàn)后受沖擊最大的往往是DC模式下的養(yǎng)老金，因?yàn)镈C模式是需要計劃參與人承擔(dān)投資風(fēng)險的，同時DC的資金通常會以各種形式進(jìn)入股票市場，如美國的401K計劃下的養(yǎng)老金，在這次國際金融危機(jī)中就遭受巨大損失，養(yǎng)老金大幅縮水，而美國DB模式的養(yǎng)老金受此次金融危機(jī)的影響非常小。

　　其實(shí)個人養(yǎng)老規(guī)劃也可以參考DB和DC兩種籌集方式，將兩者結(jié)合起來。大家熟悉的許多投資方式基本都與DC的模式類似，比如買房、基金定投等，你可以確定往里投多少錢，但投資收益是不確定的，你退休后每月能領(lǐng)多少不確定，能領(lǐng)多少年不確定。壽險公司借助精算技術(shù)，是唯一可以提供DB模式解決方案的金融企業(yè)。

　　DB模式下的養(yǎng)老金不僅可以提供確定的養(yǎng)老金水平，通常還可以按約定終身領(lǐng)取，應(yīng)對活得太長的風(fēng)險，是在社會保險這層“薄被子”上加一層墊子。

　　有一類養(yǎng)老年金產(chǎn)品對長壽人群特別有利，其設(shè)計是年齡越大，領(lǐng)得越多，領(lǐng)取開始后繼續(xù)獲得紅利，每年養(yǎng)老金領(lǐng)取水平均有相當(dāng)水平的遞增，既應(yīng)對通貨膨脹，又體現(xiàn)養(yǎng)老尊嚴(yán)，同時，對喜歡簡便的群體，還可以提供各類附加險種組合計劃，一攬子解決家庭大病醫(yī)療以及子女保障和教育等一系列問題。

　　王國軍：我比較看好DB模式，因?yàn)楹芏喈a(chǎn)品都不能保證退休后的領(lǐng)取金額，只有商業(yè)保險可以實(shí)現(xiàn)，但DB模式最大的風(fēng)險是通貨膨脹。

　　主持人：那么在購買商業(yè)養(yǎng)老保險時需要考慮什么？個人隨著收入、年齡的變化，是否應(yīng)該不斷調(diào)整自己的保險規(guī)劃？　

標(biāo)簽：   商業(yè)險