事實上，商業(yè)養(yǎng)老險指投?？蛻魝€人按月、按年或一次性繳納保險費(fèi)之后，從一定年齡開始定期或一次性領(lǐng)取養(yǎng)老金的保險。這一類保險還可以按照合同約定規(guī)避繳費(fèi)期間的一系列人身風(fēng)險。與前兩大養(yǎng)老保障支柱相比，需要個人花錢購買，一旦投保就將被視為“強(qiáng)制儲蓄”(因中斷繳費(fèi)將導(dǎo)致保單失效，退保將有部分損失)。

　　保險專家介紹，只要投保人所買保險具有到期后給付生存金功能，就或多或少可視為養(yǎng)老規(guī)劃的理財工具。

　　在具有養(yǎng)老功能的商業(yè)險中，返還型重疾險是其中一類，在某一時期內(nèi)客戶沒有患重疾，就可返還保費(fèi)或相當(dāng)于保險金額的現(xiàn)金；生死兩全保險也具有這一功能，客戶在保險期限內(nèi)身故或保險期滿仍健在，保險公司都會給付保險金，既有身故保障也有生存保障；不過，真正體現(xiàn)養(yǎng)老性質(zhì)的保險則為年金保險，即以生存為給付保險金條件，按約定按月或按年分期以現(xiàn)金方式給付，客戶可依據(jù)經(jīng)濟(jì)條件分期繳費(fèi)也可以一次性繳清。不過，目前最為流行的商業(yè)養(yǎng)老險是分紅型年金保險，客戶既可分享保險公司的投資經(jīng)營成果(可分配盈余的70%以上)，又可在一定年齡后領(lǐng)取養(yǎng)老金。

　　以恒安標(biāo)準(zhǔn)人壽推出的“幸福到老”分紅型年金保險為例，該產(chǎn)品是專為滿足客戶補(bǔ)充養(yǎng)老需求的一款分紅型年金產(chǎn)品，具有收益穩(wěn)定、保證領(lǐng)取、繳領(lǐng)靈活和應(yīng)對通脹等方面的特點?？蛻敉侗＿@一產(chǎn)品，可以一次性繳費(fèi)，也可以分5年、10年、15年、20年、30年繳，領(lǐng)取生存金年齡可選擇50歲、55歲、60歲、65歲，并且領(lǐng)取期最長可達(dá)99周歲，壽命越長，領(lǐng)取越多，體現(xiàn)其養(yǎng)老價值越大。在保險期間，這一產(chǎn)品還以年度紅利和終了紅利的形式進(jìn)行盈余分配，使保單的保險金額逐年累積，以應(yīng)對通貨膨脹。如果客戶在領(lǐng)取返還金期內(nèi)不幸身故，這一產(chǎn)品還將給受益人發(fā)放一筆身故保險金，實現(xiàn)一張保單兩代人受益。保險理財顧問進(jìn)一步舉例解釋，張先生今年30歲，如果月薪1萬元，投保“幸福到老”，每年繳費(fèi)9033元，初始保險金額為10萬元，繳費(fèi)期限為20年，共繳費(fèi)約18萬元，領(lǐng)取年齡為退休年齡60歲，60歲至99歲生存，每年將獲得有效保險金額的10%。